Apollo ve KKR, Bayer birimi için 3 milyar euroluk anlaşmayı tamamladı

Apollo ↘ 2.28%, Çarşamba günü yaptığı açıklamada, yönetilen fonlarının Bayer için 3 milyar euroluk bir sermaye çözümü sağladığını ve 10 Temmuz'da duyurulan anlaşmanın tamamlandığını bildirdi. Bu anlaşma, Alman yaşam bilimleri şirketine tahvil vadeleri ve devam eden dava maliyetleri ile uğraşırken finansal bir destek sağlıyor. KKR ↘ 3.11%, anlaşma ilk imzalandığında açıklanmayan bir detay olarak, işleme azınlık katılımcısı olarak dahil oldu.manilatimes+1

Anlaşma

İşlem kapsamında Apollo ve KKR, Bayer'in uzun etkili geri dönüşümlü doğum kontrol ürünleri işini elinde bulunduran yeni kurulmuş bir birime öz sermaye yatırdı. Bu birim, Mirena, Kyleena ve Jaydess/Skyla gibi hormonal rahim içi ürünlerin yanı sıra Jadelle deri altı implantını da içeriyor. Bayer, birimdeki çoğunluk hissesini ve tam operasyonel kontrolü elinde tutmaya devam ediyor; LARC faaliyetleri İlaç Bölümü'nün bir parçası olarak kalmaya ve şirketin mali tablolarında tam olarak konsolide edilmeye devam edecek.bayer+2

Apollo Ortağı Jamshid Ehsani, anlaşmanın firmanın "büyük ölçekli, esnek ve özel sermaye çözümleri" sunan High Grade Capital Solutions platformunun bir yansıması olduğunu belirtti. Ehsani, Apollo'nun önümüzdeki on yıl içinde Almanya'ya 100 milyar dolardan fazla yatırım yapmayı taahhüt ettiğini ekledi.manilatimes

Bayer Neden Sermaye Aradı?

Anlaşma Temmuz ayında imzalandığında, Bayer CFO'su Dr. Judith Hartmann bunu "sermaye yapımızı güçlendirirken bu temel ilaç işi üzerindeki tam operasyonel kontrolü koruyan stratejik bir finansman çözümü" olarak tanımlamıştı. Hartmann, "bu yıl tahvil vadeleri ve dava süreçleriyle ilgili artan likidite gereksinimlerini" yönetmek için gelişmiş finansal esnekliğe ihtiyaç duyduklarını ifade etmişti.reuters+1

Bayer, 2018'de Monsanto'yu satın almasından bu yana, özellikle Roundup yabani ot ilacıyla ilgili davalar nedeniyle yıllardır süren yasal risklerle karşı karşıya. LARC anlaşması, şirketin kârlı bir iş kolunun kontrolünü kaybetmeden sermaye artırmasına olanak tanıyor.

Danışmanlar

Centerview Partners, Apollo fonlarına finansal danışmanlık yaparken, Latham & Watkins, Paul Weiss ve NautaDutilh hukuk danışmanı olarak görev yaptı. Bayer'e finansal danışman olarak BofA Securities ve Deutsche Bank ↘ 1.34%, hukuk danışmanı olarak ise Linklaters danışmanlık verdi.securities+1