Samsung advarer: Brikkemangel vil forverre seg frem mot 2028

Samsung Electronics fortalte investorer på torsdag at den globale mangelen på minnebrikker vil forverre seg i 2027 og vedvare i 2028, ettersom den enorme etterspørselen etter AI-infrastruktur overgår bransjens evne til å øke produksjonen. Advarselen kom sammen med rekordresultater for kvartalet, som understreket den ekstraordinære lønnsomheten i den nåværende brikkeoppturen.

Rekordresultater, alvorlig advarsel

Samsungs halvlederavdeling fikk et driftsresultat på 89,2 billioner won (61,7 milliarder dollar) i andre kvartal 2026, opp mer enn 250 ganger fra året før, drevet av kraftig prisvekst på minnebrikker til AI-servere. Selskapets samlede driftsresultat nådde 89,5 billioner won av en omsetning på 171,5 billioner won, en økning på 130 % sammenlignet med samme periode i fjor.tbsnews+2

"Tilbudsmangelen i 2027 ventes å bli verre enn i år, og det er ventet at den vil fortsette i 2028," sa Jaejune Kim, konserndirektør for Samsungs minnevirksomhet, til analytikere under kvartalspresentasjonen. Kim sa at udekket etterspørsel i år forplanter seg inn i neste år og forsterker fremtidige begrensninger. Han bemerket også at nye fabrikker tar mer enn tre år fra første spadetak til wafer-produksjon, noe som gjør en rask produksjonsøkning umulig.sedaily+2

Langsiktige avtaler sikrer etterspørselen

Samsung opplyste at selskapet har signert langsiktige leveringsavtaler med verdens fem største datasenterselskaper og er nær ved å sluttføre kontrakter med ytterligere fem selskaper. Avtalene varer i minst fem år, dekker 60 % til 70 % av Samsungs totale kapasitet, inkluderer forskuddsbetalinger og inneholder minstepriser for å beskytte kapitalinvesteringene. Associated Press rapporterte at de fem største kundene kan inkludere Amazon Web Services, Google, Meta, Oracle og Microsoft ↗ 0.52%.finance.yahoo+2

Samsung, som har Nvidia ↘ 1.47% og AMD Advanced Micro Devices, Inc. ↘ 1.47% blant sine kunder på minne med høy båndbredde (HBM), uttalte at de forventer at HBM4-inntektene mer enn tredobles i tredje kvartal. Dette vil minske gapet mellom selskapets markedsandel innen HBM og dets samlede DRAM-andel.tbsnews+1

Markedsreaksjon og bredere kontekst

Samsung-aksjen steg så mye som 8 % etter kvartalspresentasjonen, og KOSPI-indeksen hentet seg inn mer enn 5 % etter å ha åpnet lavere på grunn av bekymringer rundt den amerikanske sentralbankens beslutning om å holde renten uendret. Rivalen SK Hynix ↘ 3.12%, som la frem sine egne rekordresultater en dag tidligere, men skuffet investorene med usikre utsikter, hentet seg også inn igjen i løpet av handelsdagen.biz.chosun+1

Den positive stemningen sto i kontrast til måneder med salgspress på brikkeaksjer midt i frykt for at AI-investeringene kunne avta og at kinesisk konkurranse kunne svekke marginene. Men stigende brikkekostnader skaper internt press: Samsungs mobilavdeling bokførte et tap på 700 milliarder won, sitt første kvartalsvise underskudd, da komponentkostnadene økte.thestar+1

"Brikkene som beriker den ene siden av Samsung skader nå den andre, noe som gjør konsernet mer utsatt enn noen gang for minnepriser og varigheten av datasentrenes etterspørsel," sa Josh Gilbert, analytiker i eToro.tbsnews