Morgan Stanley მხარს უჭერს Meta-ს AI ღრუბლოვან სტრატეგიას და ელოდება EPS-ის ზრდას

Meta ქმნის ღრუბლოვან ბიზნესს სახელწოდებით Meta Compute, რათა გაყიდოს ჭარბი AI სიმძლავრეები და მოდელებზე წვდომა გარე დეველოპერებისთვის, იტყობინება Bloomberg.bloomberg
Morgan Stanley-მ გაიმეორა „ყიდვის“ რეიტინგი 775 დოლარიანი სამიზნე ფასით და პროგნოზირებს, რომ ნეო-ღრუბლოვანმა მოდელმა შესაძლოა მნიშვნელოვნად გაზარდოს 2028 წლის მოგება.tradingview
ეს ნაბიჯი Meta-ს დაუპირისპირებს AWS-ს, Microsoft Azure-ს და Google Cloud-ს, რადგან GPU-ების დეფიციტი სულ მცირე 2027 წლამდე გაგრძელდება.techflowpost+1

Meta Platforms ავითარებს ღრუბლოვანი ინფრასტრუქტურის ბიზნესს, რათა გარე მომხმარებლებს მიჰყიდოს წვდომა AI გამოთვლით სიმძლავრეებსა და მოდელებზე. ამ ნაბიჯმა 1 ივლისს კომპანიის აქციების ფასი თითქმის 9%-ით გაზარდა და სოციალური მედიის გიგანტი აქცია Amazon.com, Inc. Web Services-ის, Microsoft Azure-ისა და Google Cloud Alphabet Inc. -ის ახალ კონკურენტად.

ღრუბლოვანი თამაში

Bloomberg-მა 1 ივლისს პირველად გაავრცელა ინფორმაცია, რომ Meta შიდა ინიციატივის, Meta Compute-ის ფარგლებში, ქმნის ბიზნესს, რათა მიიღოს შემოსავალი ჭარბი გამოთვლითი სიმძლავრეებიდან, რომლებიც დაგროვდა მონაცემთა ცენტრების აგრესიული გაფართოების შედეგად. კომპანია განიხილავს ორ მიდგომას: მის ინფრასტრუქტურაზე განთავსებულ AI მოდელებზე წვდომის გაყიდვას — მათ შორის Muse Spark მოდელებზე — რაც მსგავსია AWS-ის Bedrock შეთავაზების, და ნედლი გამოთვლითი სიმძლავრის გაყიდვას, რაც ჰგავს ისეთ ნეო-ღრუბლოვან პროვაიდერებს, როგორიცაა CoreWeave.bloomberg+2

აღმასრულებელმა დირექტორმა მარკ ცუკერბერგმა ამ ნაბიჯის შესახებ მაისში აქციონერთა შეხვედრაზე მიანიშნა და ინვესტორებს განუცხადა, რომ ღრუბლოვანი ბიზნესი "ნამდვილად განიხილება" და რომ "თითქმის ყოველ კვირას სხვადასხვა კომპანია მოდის ჩვენთან გარედან და გვთხოვს ან API სერვისის შექმნას, ან გვეკითხება, გვაქვს თუ არა გამოთვლითი სიმძლავრე, რომლის ყიდვაც მათ შეუძლიათ ჩვენგან იმ ფასზე მეტად, რაც ჩვენ გადავიხადეთ".axios+1

უოლ სტრიტის რეაქცია

The Wall Street Journal-ის თანახმად, Meta-ს აქციები იმ დღეს 8,8%-ით გაიზარდა, რაც იანვრის შემდეგ ყველაზე დიდი დღიური ზრდაა. Morgan Stanley-ს ანალიტიკოსმა ბრაიან ნოვაკმა გაიმეორა „ყიდვის“ რეიტინგი 775 დოლარიანი სამიზნე ფასით და შეაფასა, რომ ნეო-ღრუბლოვანი ლიზინგის მოდელს შეუძლია Meta-ს 2028 წლის მოგებას თითო აქციაზე დაახლოებით 8% შემატოს. Morgan Stanley-ს ანალიზმა ასევე დაასკვნა, რომ Meta-ს გადაწყვეტილება საკუთარი ღრუბლოვანი სერვისის აშენების შესახებ ასახავს GPU-ების მუდმივ დეფიციტს, რომელიც, ფირმის პროგნოზით, სულ მცირე 2027 წლის ბოლომდე გაგრძელდება.wsj+4

მარეგულირებელი ფაქტორები

დრო ემთხვევა Meta-ს პოტენციურ კონკურენტებზე მარეგულირებელ ზეწოლას. 25 ივნისს ევროკომისიამ მიაღწია წინასწარ პოზიციას, რომ AWS და Azure უნდა დასახელდნენ "კარიბჭეებად" (gatekeepers) ციფრული ბაზრების აქტის (Digital Markets Act) მიხედვით, რადგან ორივე სერვისი არის "მნიშვნელოვანი კარიბჭე ბიზნესებსა და მათ მომხმარებლებს შორის ევროკავშირში". თუ ეს დადასტურდება, Amazon-ს და Microsoft-ს ექნებათ ექვსი თვე DMA-ს კონკურენციის ვალდებულებების შესასრულებლად, რაც პოტენციურად შექმნის შესაძლებლობას ახალი მოთამაშეებისთვის, რომლებიც არ არიან შეზღუდული ამ წესებით.datacenterdynamics+3

Meta-ს გეგმები ჯერ კიდევ დამუშავების პროცესშია და კომპანიამ უარი თქვა Bloomberg-ის ანგარიშზე კომენტარის გაკეთებაზე. სტრატეგია შესაძლოა კვლავ შეიცვალოს, მაგრამ ბაზრის რეაქცია მიუთითებს იმაზე, რომ ინვესტორები ხედავენ სანდო გზას იმის მონეტიზაციისკენ, რაც კორპორატიულ ისტორიაში ერთ-ერთი ყველაზე დიდი კაპიტალური დანახარჯების პროგრამაა.phemex+1

წყაროები (30)