ABD’den güçlü istihdam verisi: Altın çakıldı, Fed faiz artışı beklentileri canlandı

ABD Çalışma İstatistikleri Bürosu'nun Ağustos ayında tarım dışı istihdamın Wall Street'in yaklaşık 56.000 olan beklentisinin neredeyse üç katı üzerinde, 162.000 arttığını açıklamasının ardından altın fiyatları Cuma günü sert düştü. Bu veri, Federal Rezerv'in (Fed) Eylül ayındaki toplantısında faiz artıracağına yönelik beklentileri yeniden canlandırdı ve değerli metallerdeki iki günlük toparlanmanın büyük kısmını geri aldı.fxstreet+1

Spot altın, Perşembe günü kısa süreliğine 4.500 doların üzerine çıktıktan sonra seans içinde yaklaşık %1,5 değer kaybederek ons başına 4.400 dolar civarına geriledi. Değerli metal, verinin açıklanmasından sonraki dakikalar içinde 4.367 dolara kadar geriledikten sonra hafifçe toparlandı. Gümüş de düşüş kaydederek ons başına 65 doların altına indi.bullionvault+1

İşgücü Piyasası Sürprizi Fed'in Hesaplarını Değiştiriyor

Ağustos ayı istihdam verisi piyasaları hazırlıksız yakaladı. Temmuz ayı için daha önce 23.000 düşüş olarak açıklanan veri 21.000 artışa revize edilirken, Haziran ayı istihdamı da yukarı yönlü revize edilerek önceki tahminlere toplamda 50.000'den fazla istihdam ekledi. İşsizlik oranı ise %4,1 seviyesinde sabit kaldı.fxstreet+1

Rapor, Fed Guvernörü Christopher Waller'ın piyasalar tarafından daha az şahin olarak yorumlanan açıklamalarından bir gün sonra geldi. Waller, "nihayet dezenflasyona dair bazı işaretler gördüğünü" ve "mevcut faiz oranının bizi %2 enflasyon hedefine geri döndürebileceğini" söylemişti. Ancak Waller şu uyarıda da bulunmuştu: "Enflasyon yüksek gelirse, faiz artırımını değerlendiririm."bullionvault+1

CME ↗ 1.50% türev borsasındaki yatırımcılar, Perşembe günü yarı yarıya ihtimal verdikleri Eylül ayı faiz artışı olasılığını yeniden yaklaşık %60'a çıkardı. Gösterge 10 yıllık ABD Hazine tahvili getirisi, 2023 sonundan bu yana en yüksek seviyesi olan %4,81'i yeniden test ederken, ABD Dolar Endeksi bir gün önce bir haftanın en düşük seviyesine geriledikten sonra 99,20 civarına geri döndü.fxstreet+1

Petrol ve Jeopolitik Enflasyon Baskısını Artırıyor

İstihdam verileri, yüksek enerji fiyatları ve Orta Doğu'daki gerilimlerin yaşandığı bir dönemde geldi. Brent petrol varil başına 95 doların, WTI ise 92 doların üzerinde kalmaya devam ederken, son dönemdeki ABD-İran geriliminin ardından Hürmüz Boğazı'ndan geçen gemi trafiği hala düşük seyrediyor. OCBC analistleri, "yüksek petrol fiyatlarının, enflasyon beklentilerini ve tahvil getirilerini beslemesi durumunda iki ucu keskin bir bıçak olduğu" konusunda uyardı.kitco+1

Yatırımcıların daha uzun süre yüksek kalacak faiz patikasına göre pozisyon almasıyla ABD endeks vadeli işlemleri verinin ardından geriledi, ancak teknoloji hisseleri nispeten daha güçlü durdu.kitco

Bir Sonraki Sınav: Ağustos Ayı TÜFE Verisi

Piyasalar şimdi, Fed'in Eylül toplantısı öncesindeki bir sonraki kritik veri noktası olan ve 11 Eylül'de açıklanacak olan Ağustos ayı Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) raporuna odaklandı. OCBC analistleri, "önümüzdeki haftanın TÜFE ve ÜFE verilerinin, son dezenflasyon eğiliminin Fed'i sabit tutmaya yetip yetmeyeceğini belirlemede daha belirleyici olması gerektiğini" belirtti.fxstreet

Altın için kısa vadeli seyir, jeopolitik risklerin tetiklediği güvenli liman talebi ile yükselen tahvil getirileri ve güçlenen doların yarattığı aşağı yönlü baskı arasında sıkışmış durumda. İstihdam raporu ise bu dengeyi net bir şekilde ikincisinin lehine bozdu.kitco