DRAM-ի գները աճել են ավելի քան 200%-ով. AI-ի պահանջարկը սպառում է հիշողության չիպերի համաշխարհային պաշարները

Հիշողության չիպերի համաշխարհային շուկան բախվել է վերջին տասնամյակների ամենասուր դեֆիցիտին։ Ակնկալվում է, որ DRAM-ի գները տարեկան կտրվածքով կաճեն ավելի քան 200 տոկոսով, քանի որ արհեստական բանականության տվյալների կենտրոնները կլանում են գրեթե ամբողջ հասանելի արտադրանքը, իսկ նոր արտադրական հզորությունների գործարկմանը դեռ տարիներ են մնացել։

TechInsights-ի ռազմավարության գծով տնօրեն և ԱՄՆ CHIPS ծրագրի գրասենյակի նախկին գլխավոր տնտեսագետ Դեն Քիմը ներկայիս շուկան գնահատել է 10-բալանոց սանդղակով 8՝ նշելով, որ մինչև 2027 թվականի սկիզբը այն կհասնի 10-ի։ "Մենք կանխատեսում ենք DRAM-ի գների ավելի քան 200 տոկոս աճ տարեկան կտրվածքով", — ասել է Քիմը Financial Times-ի փոդքաստում։ "Սա պատմականորեն աննախադեպ է":ft

Շուկա, որտեղ պաշարներ չեն մնացել

Դեֆիցիտը սովորական ցիկլային տատանում չէ։ Քիմի խոսքով՝ հիշողության գրեթե ամբողջ պաշարը վաճառված է, ընդ որում՝ ոչ միայն AI արագացուցիչների համար անհրաժեշտ բարձր թողունակությամբ հիշողության, այլև ապրանքների ավելի լայն տեսականու համար։ "Գործնականում պաշարների մեծ մասը սպառված է", — ասել է նա՝ հավելելով, որ նույնիսկ բարձր գներ վճարելու պատրաստ գնորդներին արտադրողները հայտնում են, որ կարող են կատարել միայն պատվերների մի մասը:ft

Samsung, SK Hynix ↗ 1.92% և Micron ↗ 2.77% ընկերությունները, որոնք գերիշխում են DRAM-ի արտադրության մեջ, ըստ տեղեկությունների, արդեն բաշխել են 2027 թվականի իրենց ամբողջ կանխատեսվող արտադրանքը։ SK Hynix-ի գործադիր տնօրեն Կվակ Նո-ջունգը հուլիսին Reuters-ին հայտնել էր, որ 2027 թվականը "արդյունաբերության պատմության մեջ ամենավատ տարին կլինի մատակարարման տեսանկյունից"՝ կանխատեսելով, որ պահանջարկը կգերազանցի արտադրական հզորությունները նույնիսկ 2030 թվականից հետո։ Հարավային Կորեայում, Այդահոյում և Չինաստանում կառուցվող նոր գործարանները, ակնկալվում է, որ լիարժեք արտադրություն կսկսեն միայն 2027 թվականի վերջին կամ 2028 թվականի սկզբին։datacenterdynamics+3

Սպառողական գների ազդեցությունը

Հետևանքները տարածվում են տվյալների կենտրոններից դուրս։ Counterpoint Research-ի տվյալներով՝ 2026 թվականին սմարթֆոնների մանրածախ գները միջինում աճել են 15 տոկոսով, իսկ նոր մոդելների գները նախորդ տարվա համեմատ 25 տոկոսով ավելի բարձր են։ Gartner-ի կանխատեսմամբ՝ 2026 թվականի վերջին DRAM-ի և SSD-ի գները կաճեին մոտ 130 տոկոսով, ինչը համակարգիչների գները կբարձրացներ 17 տոկոսով, իսկ սմարթֆոններինը՝ 13 տոկոսով՝ 2025 թվականի մակարդակի համեմատ։ Ընկերությունը կանխատեսել էր, որ համակարգիչների համաշխարհային մատակարարումները կնվազեն 10.4 տոկոսով, իսկ սմարթֆոններինը՝ 8.4 տոկոսով։mactech+4

Չինաստանի գործոնը

Քիմը նշել է, որ չինական YMTC և CXMT արտադրողները առաջընթաց են գրանցում. YMTC-ին արդեն բաժին է ընկնում համաշխարհային NAND արտադրության 10-15 տոկոսը, սակայն նրանց սահմանափակում են արտահանման վերահսկողության միջոցները, որոնք զրկում են նրանց առաջադեմ լիտոգրաֆիական սարքավորումների հասանելիությունից։ Քիմի գնահատմամբ՝ ԱՄՆ-ին է բաժին ընկնում DRAM-ի շուկայի ավելի քան 60 տոկոսը, ինչը պայմանավորված է AI ենթակառուցվածքներում կատարվող ներդրումների կենտրոնացմամբ։ Հիմնական հարցն այն է, թե ինչ կլինի հաջորդ անկման ցիկլի ժամանակ. "Որքա՞ն հակացիկլային ներդրումներ կարող են կատարել չինացիները շուկայական մասնաբաժինը մեծացնելու համար։ Սա կլինի ամենակարևոր ցուցանիշը":ft