Samsung épuise ses stocks de HBM pour 2027 et prévoit des pénuries jusqu’en 2028

Les deux plus grands fabricants mondiaux de puces mémoire ont déclaré cette semaine que la pénurie de puces liée à l'IA était loin d'être terminée. SK Hynix a affirmé que son offre de mémoire était pratiquement épuisée jusqu'en 2029, et Samsung Electronics a précisé que son offre de mémoire à large bande passante (HBM) pour l'année prochaine était déjà réservée. Les deux entreprises ont souligné que les nouvelles usines ne pouvaient pas être opérationnelles assez rapidement pour répondre à la demande des centres de données. SK Hynix prévoit que la pénurie durera jusqu'en 2030, tandis que Samsung adopte une vision plus prudente et s'attend à ce que le marché reste tendu jusqu'en 2028.sunherald.com

SK Hynix anticipe des tensions jusqu'en 2030

SK Hynix [000660.KS] s'est exprimé lors de la présentation de ses résultats du troisième trimestre, le mercredi 28 octobre. L'entreprise a déclaré que les volumes déjà verrouillés par des accords à long terme, combinés à la demande en cours de discussion avec les clients, signifient que son "volume de DRAM et de HBM pour les trois prochaines années jusqu'en 2029 est pratiquement épuisé", selon PCMag. La société a signé de tels accords avec 14 clients clés, dont des fournisseurs de cloud majeurs. Ces contrats couvrent déjà plus de la moitié de sa capacité de production pour 2027 et 2028, a rapporté Herald Corp. Les demandes de HBM dépassent l'offre disponible de plus du double, a précisé l'entreprise.pcmag.com+2

"Compte tenu des complexités liées à la mise en œuvre de processus de pointe et des délais nécessaires à la construction de nouvelles installations de production, une situation où l'offre ne peut suivre la demande devrait persister pendant un certain temps, une contrainte projetée jusqu'en 2030", a déclaré le directeur financier Woo-hyun Kim, selon Yahoo Finance. SK Hynix a également annoncé un bénéfice trimestriel record.en.yna.co.kr+1

Samsung verrouille des contrats à long terme

Lors de sa propre conférence téléphonique le jeudi 29 octobre, Samsung Electronics [005930.KS] a déclaré que les négociations pour son offre de HBM de 2027 "ont été finalisées à des prix reflétant notre compétitivité produit, et le volume est déjà épuisé". L'entreprise a ajouté que les principaux clients continuent d'en demander davantage, a rapporté The Investor. Samsung a signé des contrats d'approvisionnement à long terme avec 10 clients majeurs et est en négociation avec 10 autres. Elle vise à couvrir 60% à 70% de sa capacité de production avec de tels contrats d'ici 2030, a rapporté Aju Press. La demande pour ces contrats s'étend au-delà des hyperscalers vers les secteurs mobile et automobile.theinvestor.co.kr+1

Samsung a déclaré qu'une "demande de mémoire sans précédent" se poursuivrait jusqu'en 2027, à mesure que la concurrence dans l'infrastructure IA s'accélère et que les agents IA personnels se généralisent, a rapporté Money Today. L'entreprise s'attend à ce que l'offre reste tendue jusqu'en 2028.mt.co.kr

Les dépenses ne peuvent pas combler le fossé

La division puces de Samsung prévoit une forte augmentation des dépenses d'investissement l'année prochaine, après un bond de 62% à 76,8 billions de wons cette année, selon Reuters. Malgré cela, l'entreprise a averti que le long délai entre la construction et la production de plaquettes rend difficile l'augmentation significative de la production par des investissements accrus d'ici 2028. Samsung a également noté que la taille plus importante des puces HBM limite la croissance totale de la production, selon la transcription de la conférence téléphonique.uk.investing.com+2

Le transfert de capacité vers la HBM se fait au détriment de la DRAM conventionnelle. Cela pourrait maintenir les prix de la mémoire élevés pour les ordinateurs, les smartphones et les serveurs, a résumé Ground News.ground.news