Jane Street-ის 15-მილიარდიანი ზარალი: ფედრეზერვი და ინგლისის ბანკი ბანკებს ამოწმებენ

ორშაბათს გამოქვეყნებული Financial Times-ის ანგარიშის თანახმად, აშშ-ის ფედერალურმა სარეზერვო სისტემამ და ინგლისის ბანკმა დაიწყეს გლობალური ბანკების გამოკითხვა მსხვილ სავაჭრო ფირმებთან მათი რისკების შესახებ, რაც ივლისში მომხდარ საბაზრო შოკს მოჰყვა, რომელმაც Jane Street Capital-ს 15 მილიარდი დოლარის ზარალი მიაყენა.finance.biggo+1

რეგულატორების კოორდინირებული ქმედება გამოიწვია ხელოვნურ ინტელექტზე ფოკუსირებული ჰეჯ-ფონდის, Situational Awareness-ის თითქმის კოლაფსმა, რომელსაც OpenAI-ის ყოფილი მკვლევარი ლეოპოლდ აშენბრენერი ხელმძღვანელობს. ფონდი იძულებული გახდა თავისი საჯარო აქციების პორტფელის უდიდესი ნაწილის ლიკვიდაცია მოეხდინა, კერძოდ, მიეყიდა Citadel Securities-ისთვის, მას შემდეგ, რაც ხელოვნური ინტელექტისა და ჩიპების მწარმოებელი კომპანიების აქციების მკვეთრი ვარდნა დაფიქსირდა. ამ იძულებითმა გაყიდვამ პირდაპირი გავლენა იქონია Jane Street-ის მრავალმილიარდიან ზარალზე.bolnews+1

რა აინტერესებთ რეგულატორებს

ცენტრალური ბანკების წარმომადგენლები ითხოვენ დეტალურ ინფორმაციას სავაჭრო ფირმების რისკისადმი მიდრეკილებაზე, იმაზე, თუ როგორ იცვლებოდა ბანკების რისკები ამ ფირმების მიმართ სავაჭრო დღის განმავლობაში და როგორ მუშაობდა შიდა რისკების კონტროლის მექანიზმები ბაზრის ცვლილებისას, იტყობინება FT საქმის კურსში მყოფ პირებზე დაყრდნობით. გამოკითხვის მასშტაბები სცილდება Jane Street-ის ფარგლებს და მოიცავს სხვა მარკეტმეიკერებსა და საკუთარი სახსრებით მოვაჭრე ფირმებს, მათ შორის კენ გრიფინის Citadel Securities-ს.finance.biggo+1

თუ რეგულატორები დაადგენენ, რომ ბანკები სავაჭრო ფირმებთან ურთიერთობით ზედმეტ რისკს იღებენ, მათ აქვთ უფლებამოსილება მოსთხოვონ ამ ბანკებს დამატებითი მაღალი ხარისხის ლიკვიდური აქტივების ბუფერის სახით შენარჩუნება.finance.biggo

ინგლისის ბანკმა ცალკე შეისწავლა ლონდონში ბაზირებული პრაიმ-ბროკერების მიერ აზიური აქციების დაფინანსების სწრაფი ზრდა, განსაკუთრებით მას შემდეგ, რაც ხელოვნურ ინტელექტთან დაკავშირებულმა აქციებმა, როგორიცაა SK Hynix ↗ 2.46%, მიმდინარე წლის დასაწყისში არაჩვეულებრივი ზრდა აჩვენეს.finance.biggo

ცვალებადი კონკურენტული გარემო

ეს ეპიზოდი ხაზს უსვამს იმას, თუ რამდენად შეიცვალა სავაჭრო ლანდშაფტი 2008 წლის ფინანსური კრიზისის შემდეგ. ისეთი სპეციალიზებული ფირმები, როგორიცაა Jane Street, Citadel Securities, Susquehanna და Hudson River Trading, სწრაფად გაფართოვდნენ, რადგან ბანკებმა კრიზისის შემდგომი რეგულაციების გამო საკუთარი სახსრებით ვაჭრობა შეამცირეს. ბევრმა მათგანმა საქმიანობა მარკეტმეიკერობით დაიწყო, თუმცა მას შემდეგ შექმნეს მნიშვნელოვანი საკუთარი სავაჭრო ოპერაციები, რომლებიც ბაზარზე მიმართულებით ფსონებს დებენ.finance.biggo

აგვისტოს დასაწყისისთვის Jane Street-მა 40 მილიარდი დოლარის წმინდა სავაჭრო შემოსავალი მიიღო, რითაც გადააჭარბა წინა წლის რეკორდს, იტყობინება FT. თუმცა, ივლისის ზარალის მასშტაბმა აჩვენა, რომ ფირმამ გაცილებით მეტი რისკი აიღო, ვიდრე ამას ტიპური მარკეტმეიკერი გააკეთებდა.finance.biggo

აშშ-ის ფასიანი ქაღალდებისა და ბირჟების კომისიამ უკვე მიიღო ზომები. აგვისტოში SEC-მა უოლ სტრიტის ბანკებს, მათ შორის Goldman Sachs ↘ 1.00%, JPMorgan ↗ 0.10%, Citigroup ↗ 1.50% და Bank of America ↘ 0.77%, სასამართლო უწყებები გაუგზავნა, რათა შეესწავლა Situational Awareness-ის სავაჭრო აქტივობა და ლევერიჯის გამოყენება მისი თითქმის კოლაფსის შემდეგ.bolnews+1

ფედერალურ სარეზერვო სისტემას, ინგლისის ბანკსა და Jane Street-ს კომენტარის გაკეთების თხოვნაზე დაუყოვნებლივ არ უპასუხიათ.devdiscourse+1