Le pétrole dépasse les 100 dollars et entraîne les bourses mondiales vers des plus bas de plusieurs semaines

La convergence entre la flambée des prix du pétrole et des données sur l'inflation américaine plus élevées que prévu a frappé les actions et les obligations mondiales jeudi 10 septembre, poussant les principaux indices vers des plus bas de plusieurs semaines et portant les rendements des bons du Trésor à des niveaux inédits depuis près de trois ans.

Le choc pétrolier ravive les craintes d'inflation

Le brut WTI a bondi de plus de 6% pour s'établir au-dessus de 102 dollars le baril, tandis que le brut Brent a brièvement dépassé les 108 dollars, les deux atteignant leurs plus hauts niveaux depuis mai, alors que l'escalade des attaques sur les routes maritimes liées au conflit entre les États-Unis et l'Iran faisait craindre des perturbations prolongées de l'approvisionnement. L'Arabie saoudite a déclaré à l'OPEP que sa production de brut en août était tombée à 6,238 millions de barils par jour, son plus bas niveau depuis 1990, ajoutant une pression supplémentaire.tradingview+2

La flambée du pétrole a porté le prix moyen de l'essence ordinaire aux États-Unis à près de 4,28 dollars le gallon, soit environ 34% de plus qu'il y a un an, selon l'AAA. Le président Donald Trump a déclaré mercredi que les prix du pétrole ne baisseraient probablement pas avant les élections de mi-mandat de novembre.bnnbloomberg

Données sur l'inflation et paris sur les hausses de taux

Le Bureau of Labor Statistics a rapporté que les prix à la production aux États-Unis ont augmenté de 0,4% sur un mois et de 5,4% sur un an en août, légèrement au-dessus du consensus de 5,3%. Ces données ont renforcé les inquiétudes selon lesquelles les coûts énergétiques élevés maintiennent une inflation persistante avant la réunion de politique monétaire de la Réserve fédérale des 15 et 16 septembre.investing+1

Les traders ont porté la probabilité d'une hausse des taux de la Fed de 25 points de base la semaine prochaine à environ 73%, contre environ 61% la veille, selon l'outil CME FedWatch. La Banque centrale européenne a également relevé son taux de dépôt de 25 points de base à 2,50% jeudi, citant les pressions inflationnistes persistantes liées au conflit au Moyen-Orient.tradingview+2

Le rendement du bon du Trésor à 10 ans a grimpé de 12 points de base à 4,96%, son plus haut niveau en environ trois ans. Le rendement du gilt britannique à 10 ans a grimpé à un sommet de 19 ans de 5,38%, et le rendement du bund allemand à 10 ans a atteint un sommet de 17 ans de 3,51%.marketwatch+1

"Tout le monde vend tout", a déclaré Tom di Galoma, directeur général chez Mischler Financial Group. Le rachat par le secrétaire au Trésor Scott Bessent d'environ 5,2 milliards de dollars d'obligations d'État à long terme n'a pas répondu aux attentes du marché et n'a pas réussi à endiguer la déroute.marketwatch

Dommages généralisés sur le marché

Le S&P 500 a chuté de 0,6% pour clôturer à 7 591,70 points, tandis que le Dow Jones Industrial Average a perdu 316 points, soit 0,6%, à 52 064,10, et le Nasdaq Composite a reculé de 0,7%. Les trois indices ont enregistré une quatrième baisse quotidienne consécutive et ont clôturé à des plus bas de cinq semaines.bnnbloomberg

Au Canada, le S&P/TSX Composite a chuté de 400,28 points, soit 1,1%, à 35 506,28, sa clôture la plus basse en près de six semaines. "Ce qui inquiète les gens, c'est la pression sur l'inflation", a déclaré Michael Sprung, président de Treegrove Investment Management. "Les prix du pétrole combinés à l'inflation poussent vers davantage de hausses de taux plutôt que l'inverse".reuters

Les fabricants de puces et les actions liées à l'infrastructure de l'IA ont subi de lourdes pertes, CoreWeave ↘ 0.15%, Intel ↗ 2.61% et Lam Research ↗ 0.07% chutant chacun de plus de 5%. Apple ↗ 1.75% a défié la tendance, progressant de plus de 3% après que les analystes ont réagi positivement à son nouveau iPhone Duo pliable.tradingview+1

L'attention se tourne désormais vers le rapport sur les prix à la consommation aux États-Unis de vendredi, qui constituera un nouveau test des anticipations d'inflation avant la décision de la Fed la semaine prochaine.investing+1