Banqueros de Anthropic consideran elevar valoración de OPI a 1.5 billones de dólares

Los banqueros de Anthropic se preparan para aumentar el precio de su oferta pública inicial tras una fuerte demanda de los inversores, lo que podría elevar la valoración del fabricante de Claude a 1.5 billones de dólares o más, informó el Financial Times. Las acciones podrían fijarse por encima del rango de 70 a 78 dólares establecido por la empresa hace menos de un día. Esto podría elevar los fondos totales recaudados por encima de los 100.000 millones de dólares, según un resumen de TLDR del informe del FT.ft.com+1

Un precio más alto revertiría semanas de expectativas a la baja. Los banqueros habían barajado una valoración de 2 billones de dólares durante el verano, y algunos inversores habían calificado incluso los 1.5 billones como "excesivos" en los días previos a la presentación de los términos, informó CNBC.cnbc.com

Los términos presentados

En una presentación modificada el martes, Anthropic dijo que vendería 825 millones de acciones Clase A a un precio de entre 70 y 78 dólares cada una. En el extremo superior del rango, la oferta recaudaría unos 64.400 millones de dólares y valoraría a la empresa en aproximadamente 1.4 billones de dólares sobre una base totalmente diluida, informó Reuters. Excluyendo opciones y valores similares, el valor de mercado sería de aproximadamente 1 billón de dólares. El rango valoró a Anthropic entre 1.26 y 1.41 billones de dólares, por encima de su última valoración privada, informó el New York Times.nytimes.com+1

Goldman Sachs ↗ 0.44% y Morgan Stanley ↗ 0.25% lideran el acuerdo. Los suscriptores tienen la opción de comprar 123,75 millones de acciones adicionales, según TechCrunch. Una colocación privada por separado que involucra a empresas como Nvidia ↘ 5.47%, Microsoft ↘ 2.20% y Google de Alphabet ↘ 0.38% elevaría los ingresos combinados a unos 85.000 millones de dólares, informó Investopedia.techcrunch.com+1

La demanda aumenta rápidamente

El libro de órdenes ya estaba cubierto en todo el rango el martes, y la demanda institucional era más fuerte que la de SpaceX en la misma etapa, dijeron a CNBC personas familiarizadas con el acuerdo. Anthropic planea fijar el precio de las acciones el miércoles 18 de noviembre y comenzar a cotizar en el Nasdaq ↗ 1.40% el jueves 19 de noviembre. Su objetivo es destinar alrededor del 20% de las acciones a inversores minoristas, en comparación con el 5% al 10% habitual. Jim Cramer, de CNBC, señaló la tasa de ingresos anualizados de 81.000 millones de dólares de la empresa a finales de octubre como respaldo para la valoración, informó CNBC.cnbc.com+1

Una prueba para las acciones de IA

El acuerdo se produce durante una venta masiva de acciones de IA que había reducido las esperanzas de valoración, informó Fortune. A principios de semana, Anthropic envió brevemente a los bancos términos de unos 867 millones de acciones a entre 70 y 80 dólares, y luego los retiró por considerarlos inexactos, según Reuters. Algunos observadores todavía ven margen para un precio más alto. "La valoración de 1.5 billones de dólares parece alta y tal vez necesite ajustarse a la baja para atraer a posibles inversores", dijo el analista de Trade Nation, Lawrence Mills, a City AM, mientras que Morningstar sitúa el valor razonable de Anthropic en unos 1.7 billones de dólares.fortune.com+2