Η κρίση στα τσιπ μνήμης απειλεί τους μικρούς κατασκευαστές ηλεκτρονικών καθώς οι τιμές αναμένεται να εκτιναχθούν περαιτέρω

Η παγκόσμια κρίση στα τσιπ μνήμης, που τροφοδοτείται από την ακόρεστη ζήτηση για τεχνητή νοημοσύνη, εισέρχεται σε μια νέα, πιο επικίνδυνη φάση — μια φάση που οι μεγάλες εταιρείες τεχνολογίας μπορούν να αντιμετωπίσουν μέσω αυξήσεων τιμών και μόχλευσης της εφοδιαστικής αλυσίδας, αλλά που απειλεί να αφανίσει ολοκληρωτικά τους μικρότερους κατασκευαστές.

Καθώς τεχνολογικοί κολοσσοί, συμπεριλαμβανομένων της Apple ↘ 1.75% και της Microsoft ↘ 0.65%, μετακυλίουν το αυξανόμενο κόστος μνήμης στους καταναλωτές, οι μικρομεσαίοι κατασκευαστές ηλεκτρονικών αντιμετωπίζουν αυτό που η αναλύτρια της IDC Nabila Popal αποκάλεσε υπαρξιακή απειλή. «Για τους μικρούς κατασκευαστές smartphone Android και τους περιφερειακούς κατασκευαστές που παράγουν συσκευές με τιμή κάτω των 100 δολαρίων, αυτή είναι μια κρίση που απειλεί την ίδια τους την ύπαρξη», δήλωσε η Popal στο CNBC της Comcast Corporation ↘ 0.64% την περασμένη εβδομάδα. «Δεν θα μπορούν να προμηθευτούν μνήμη, επειδή οι προμηθευτές μνήμης εκτελούν παραγγελίες μόνο από μεγάλες εταιρείες».gigazine+1

Μια δομική αλλαγή, όχι μια κυκλική διακύμανση

Η κρίση πηγάζει από μια θεμελιώδη ανακατανομή της παγκόσμιας παραγωγής μνήμης. Οι πάροχοι υπηρεσιών cloud (hyperscalers), συμπεριλαμβανομένων της Google Alphabet Inc. ↘ 1.02%, της Meta ↘ 0.04% και της Amazon Amazon.com, Inc. ↘ 2.16%, υπογράφουν πολυετή συμβόλαια με κατασκευαστές μνήμης για να εξασφαλίσουν μνήμη υψηλού εύρους ζώνης για κέντρα δεδομένων τεχνητής νοημοσύνης, καταβάλλοντας πριμ που καθιστούν τις παραγγελίες καταναλωτικών ηλεκτρονικών λιγότερο ελκυστικές. Σύμφωνα με την Jefferies Equity Research, περίπου το 50% της προσφοράς μνήμης είναι ήδη δεσμευμένο σε αυτές τις συμφωνίες, ένα ποσοστό που θα μπορούσε να ανέλθει στο 70%.notebookcheck

Οι τιμές της μνήμης αναμένεται να αυξηθούν κατά επιπλέον 40% έως 50% το τρίτο τρίμηνο του 2026, ακολουθούμενες από μια επιπλέον άνοδο 30% έως 40% το τέταρτο τρίμηνο, προέβλεψε η Jefferies. Δεν αναμένεται ουσιαστική ανακούφιση πριν από το 2028, όταν νέα παραγωγική ικανότητα θα αρχίσει να εισέρχεται στην αγορά.qazinform+1

Η Gartner προβλέπει ότι το εκτοξευόμενο κόστος μνήμης θα μειώσει τις παγκόσμιες αποστολές υπολογιστών κατά 10,4% και τις αποστολές smartphone κατά 8,4% το 2026, με τις τιμές των υπολογιστών να αυξάνονται κατά 17% και των smartphone κατά 13% σε σύγκριση με τα επίπεδα του 2025. Η τελευταία πρόβλεψη της IDC, που αναθεωρήθηκε προς τα κάτω τον Μάιο, προβλέπει πλέον ότι οι αποστολές smartphone θα μειωθούν κατά 13,9% φέτος στα 1,09 δισεκατομμύρια μονάδες — η πιο απότομη ετήσια συρρίκνωση στην ιστορία του κλάδου.cnbc+1

Οι μικρές επιχειρήσεις αντιμετωπίζουν τον αφανισμό

Ο πόνος κατανέμεται άνισα. Εταιρείες όπως η Apple μπορούν να απορροφήσουν ή να μετακυλίσουν το κόστος: η εταιρεία αύξησε τις τιμές των Mac και iPad στα τέλη Ιουνίου, με το MacBook Pro να ανεβαίνει από τα 1.699 στα 1.999 δολάρια. Όμως οι μικρότερες επιχειρήσεις στερούνται τόσο τη διαπραγματευτική ισχύ για να εξασφαλίσουν προμήθειες όσο και την τιμολογιακή δύναμη της επωνυμίας τους για να αντισταθμίσουν το κόστος.fortune

Η GoPro ↘ 3.13% προσφέρει ένα προειδοποιητικό παράδειγμα. Μετά την αναφορά πτώσης 19% στις πωλήσεις για το οικονομικό έτος 2025, ο κατασκευαστής καμερών δράσης αποκάλυψε σε κατάθεση του Ιουνίου ότι «υπάρχουν σοβαρές αμφιβολίες για το αν μπορούμε να συνεχίσουμε τη δραστηριότητά μας για τους επόμενους 12 μήνες».gigazine

Το τμήμα των smartphone κάτω των 100 δολαρίων — που αντιπροσωπεύει περίπου 171 εκατομμύρια συσκευές — καθίσταται «μόνιμα μη οικονομικό», σύμφωνα με την Popal, η οποία προβλέπει ενοποίηση της αγοράς καθώς οι παίκτες αποχωρούν. Μια ομαδική αγωγή που κατατέθηκε στο Περιφερειακό Δικαστήριο των ΗΠΑ στη Βόρεια Καλιφόρνια, καταγγέλλοντας χειραγώγηση τιμών από τη Samsung, την SK Hynix και τη Micron ↗ 3.97%, προσθέτει μια άλλη διάσταση στην κρίση, αν και οι κατασκευαστές αποδίδουν την τιμολόγηση στη δυναμική προσφοράς-ζήτησης.pcgamer+1

Για τις επιχειρήσεις που βρίσκονται παγιδευμένες μεταξύ του αυξανόμενου κόστους εισροών και των πελατών που είναι ευαίσθητοι στις τιμές, το ερώτημα δεν είναι πλέον αν τα περιθώρια κέρδους θα συρρικνωθούν — αλλά αν θα επιβιώσουν αρκετά ώστε να έρθει η ανακούφιση.