Η Anthropic ορίζει εύρος τιμής 70-78 δολαρίων για την IPO, με αποτίμηση άνω του 1 τρισ. δολαρίων

Η Anthropic όρισε εύρος τιμής από 70 έως 78 δολάρια ανά μετοχή για την αρχική δημόσια προσφορά της την Τρίτη 10 Νοεμβρίου και ξεκίνησε την προώθηση της συμφωνίας στους επενδυτές. Το εύρος αποτιμά τον δημιουργό του Claude σε πάνω από 1 τρισ. δολάρια, αλλά αρκετά χαμηλότερα από το ποσό των 2 τρισ. δολαρίων που είχε ακουστεί προηγουμένως. Σε τροποποιημένο έντυπο S-1, η εταιρεία ανέφερε ότι θα προσφέρει 825 εκατομμύρια μετοχές Κατηγορίας Α στον Nasdaq Global Select Market με το σύμβολο "ANT". Στο ανώτατο όριο του εύρους, η προσφορά θα συγκέντρωνε έως και 64,4 δισ. δολάρια.cnbc.com+1

Από αυτές τις μετοχές, η Anthropic πουλά περίπου 801,4 εκατομμύρια και οι υφιστάμενοι μέτοχοι τα υπόλοιπα 23,6 εκατομμύρια. Οι ανάδοχοι έχουν δικαίωμα προαίρεσης για αγορά έως και 123,75 εκατομμυρίων επιπλέον μετοχών. Η Anthropic αναμένει να ορίσει την τελική τιμή την Τετάρτη 18 Νοεμβρίου και να ξεκινήσει τη διαπραγμάτευση την Πέμπτη 19 Νοεμβρίου.nytimes.com+1

Τεχνολογικοί κολοσσοί δεσμεύονται για 26 δισ. δολάρια

Επτά τεχνολογικές εταιρείες συμφώνησαν να αγοράσουν συνολικά 26 δισ. δολάρια σε μετοχές Κατηγορίας Ν χωρίς δικαίωμα ψήφου στην τιμή της IPO μέσω ιδιωτικής τοποθέτησης. Η Google και η Nvidia επενδύουν από 10 δισ. δολάρια η καθεμία και η AMD 2,5 δισ. δολάρια. Η Broadcom, η Micron και η Microsoft επενδύουν από 1 δισ. δολάρια η καθεμία, ενώ η TSMC Partners προσθέτει 500 εκατομμύρια δολάρια. Μαζί, η IPO και η τοποθέτηση θα μπορούσαν να συγκεντρώσουν περίπου 90,4 δισ. δολάρια. Αυτό θα ξεπερνούσε τη SpaceX, η οποία άντλησε 86 δισ. δολάρια όταν εισήχθη στο χρηματιστήριο τον Ιούνιο.foxbusiness.com+2

Πώς διαμορφώνεται η αποτίμηση

Το ενημερωτικό δελτίο δεν δίνει μία ενιαία αποτίμηση. Εάν οι ανάδοχοι ασκήσουν πλήρως το δικαίωμα προαίρεσης, η Anthropic θα έχει περίπου 13,09 δισεκατομμύρια μετοχές όλων των κατηγοριών σε κυκλοφορία. Αυτό μεταφράζεται σε χρηματιστηριακή αξία περίπου 1,03 τρισ. δολαρίων στο ανώτατο όριο του εύρους. Υπολογίζοντας τα δικαιώματα προαίρεσης μετοχών και άλλα κεφαλαιακά στοιχεία που θα μπορούσαν να μετατραπούν σε μετοχές, η πλήρως απομειωμένη αξία θα ήταν περίπου 1,4 τρισ. δολάρια. Αυτό παραμένει υψηλότερο από την τελευταία ιδιωτική αποτίμηση της εταιρείας στα 900 δισ. δολάρια.axios.com+1

Η τροποποιημένη κατάθεση αναφέρει επίσης ότι ο ετησιοποιημένος ρυθμός εσόδων της Anthropic έφτασε περίπου τα 81 δισ. δολάρια στα τέλη Οκτωβρίου, από περίπου 71 δισ. δολάρια στα τέλη Σεπτεμβρίου. Η εταιρεία ανέφερε καθαρή ζημία 104 δισ. δολαρίων για τους πρώτους εννέα μήνες του έτους, κυρίως λόγω λογιστικών εγγραφών για μετατρέψιμα χρεόγραφα. Έχει δεσμευτεί για δαπάνες υπολογιστικής ισχύος έως και 895,4 δισ. δολαρίων έως το 2045.nytimes.com+1

Roadshow εν μέσω ανησυχιών για την ΤΝ

Το roadshow ξεκινά εν μέσω ρευστοποιήσεων στις μετοχές τεχνητής νοημοσύνης. Οι επενδυτές ανησυχούν για τις επενδύσεις στην ΤΝ που χρηματοδοτούνται με χρέος και για την αδύναμη πορεία των εταιρειών ΤΝ που εισήχθησαν στο χρηματιστήριο φέτος. Η Morgan Stanley φιλοξένησε συνάντηση με τον Οικονομικό Διευθυντή Krishna Rao την Τρίτη. Η JPMorgan Chase θα πραγματοποιήσει συζήτηση την Παρασκευή με τον διευθύνοντα σύμβουλό της, Jamie Dimon, και τον διευθύνοντα σύμβουλο της Anthropic, Dario Amodei. Η Anthropic σχεδιάζει να προσφέρει περίπου το 20% των μετοχών σε ιδιώτες επενδυτές.nytimes.com+1

Η εισαγωγή διαμορφώνεται ως ένα τεστ για την άνθηση της ΤΝ. Το Axios σημείωσε ότι οι μετοχές είναι πιθανό να ξεκινήσουν τη διαπραγμάτευση "εν μέσω έντονης μεταβλητότητας στο εμπόριο της ΤΝ".axios.com