ESB klar for renteheving: Oljepris over 100 dollar ryster markedene

Valuta- og aksjemarkedene handlet forsiktig på torsdag mens investorene vurderte oljepriser som holder seg over 100 dollar fatet, stigende globale obligasjonsrenter og en bredt ventet renteheving fra Den europeiske sentralbanken (ESB) senere på dagen.

Terminkontrakter på Brent-olje holdt seg over 100 dollar etter å ha brutt dette nivået på onsdag for første gang siden juli, ettersom eskalerende angrep på skipsfarten mellom Iran og USA truet med ytterligere forstyrrelser i energiforsyningen fra Midtøsten. Det nye energisjokket sendte globale obligasjonsrenter oppover, og den toneangivende amerikanske tiårsrenten steg til 4,85 %, det høyeste nivået siden 2023.reuters+1

Markeder under press

Dollarindeksen beveget seg i underkant av 98,81, og beveget seg forsiktig bort fra bunnoteringen på tre uker, mens euroen og britiske pund var noe svakere i forkant av ESBs rentebeslutning. Yenen tok en pause i sin nylige oppgang mot syvmånedersrekorder, og handlet rundt 153,70 per dollar i forkant av en ventet renteheving fra Bank of Japan den 18. september.reuters

I aksjemarkedet falt MSCIs bredeste indeks for Asia-Stillehavsregionen med 0,5 %. Japans Nikkei 225 endte opp 0,2 %, mens Sør-Koreas Kospi falt 0,25 %. I Australia tapte ASX 200 rundt 32 milliarder dollar i sitt største endagsfall siden begynnelsen av juni, og stengte ned 1 % på 8 819 poeng, ifølge ABC News.profit.pakistantoday+2

Sentralbankbeslutninger og inflasjonsdata

Det er ventet at ESB vil heve innskuddsrenten med 25 basispunkter til 2,50 % på torsdag, noe som blir årets andre heving etter en økning i juni. Oppmerksomheten vil deretter rette seg mot sentralbanksjef Christine Lagardes signaler om hvorvidt det kan komme flere hevinger, der tradere priser inn at ESB-renten vil nå 2,74 % innen desember.newsquawk+2

Markedsfokuset skifter senere til amerikanske produsentprisdata på torsdag og konsumprisinflasjon på fredag, de siste viktige nøkkeltallene før Federal Reserves møte 15. til 16. september. Tradere priser inn en sannsynlighet på rundt 60 % for en renteheving fra Fed denne måneden etter forrige fredags sterkere enn ventede jobbrapport.reuters

«Selv om høyere inflasjon kan forsvare en strammere pengepolitikk, vil ytterligere rentehevinger også øke statens lånekostnader i en tid der budsjettunderskudd og gjeldsbetjeningsbyrder allerede er under lupen», sa Lloyd Chan, senior valutaanalytiker i MUFG.reuters

Press i obligasjonsmarkedet

Det globale nedsalget i obligasjoner presset lånekostnadene i flere store økonomier til flerårige toppnoteringer. Tysklands tiårige rente nådde sitt høyeste nivå siden april 2011, mens britiske 10- og 20-årige renter holdt seg nær sine høyeste nivåer siden henholdsvis 2007 og 1998. Nick Twidale, sjefstrateg for markedet i ATFX Global, uttalte at Brent-oljens passering av 100 dollar vil bli sett på som en betydelig utvikling av mange tradere, og at investorer som har holdt igjen i håp om en fredsavtale i Midtøsten, nå kan komme til å revurdere sine posisjoner.profit.pakistantoday