Η ΕΕ εξετάζει τη χαλάρωση των κανόνων κεφαλαιακής επάρκειας των τραπεζών για να ξεκλειδώσει τρισεκατομμύρια σε δανεισμό

Ο τραπεζικός τομέας της Ευρώπης πιέζει τις ρυθμιστικές αρχές να εξορθολογίσουν ένα δίκτυο αλληλοεπικαλυπτόμενων κεφαλαιακών απαιτήσεων, το οποίο, όπως υποστηρίζει, θα μπορούσε να απελευθερώσει περισσότερα από 2 τρισεκατομμύρια ευρώ σε πρόσθετη δανειοδοτική ικανότητα σε ολόκληρη την ΕΕ, καθώς ενισχύεται η δυναμική στις Βρυξέλλες για μια ευρεία αναθεώρηση των χρηματοπιστωτικών κανόνων του μπλοκ.

Η πίεση του κλάδου κερδίζει έδαφος

Η Alejandra Kindelán, πρόεδρος της ισπανικής τραπεζικής ένωσης AEB, δήλωσε την Παρασκευή ότι η απλούστευση των υφιστάμενων κανόνων, διατηρώντας παράλληλα τη χρηματοπιστωτική σταθερότητα, θα μπορούσε να ενισχύσει τον δανεισμό των ευρωπαϊκών τραπεζών κατά πάνω από 2 τρισεκατομμύρια ευρώ, με περίπου 250 δισεκατομμύρια ευρώ να αποδίδονται μόνο στην Ισπανία. Οι ομάδες του κλάδου προέβλεψαν ότι τέτοιες μεταρρυθμίσεις θα μπορούσαν να αυξήσουν το ΑΕΠ της ευρωζώνης κατά 2,7%, πολύ πάνω από τον μέσο όρο ανάπτυξης που καταγράφηκε τις τελευταίες δύο δεκαετίες.money.usnews

Η προσπάθεια ευθυγραμμίζεται με μια έκθεση του Μαρτίου από την Ένωση για τις Χρηματοπιστωτικές Αγορές στην Ευρώπη (AFME), η οποία διαπίστωσε ότι η απλούστευση του πλαισίου κεφαλαίων των τραπεζών της ΕΕ θα μπορούσε να μειώσει το κόστος κεφαλαίου των τραπεζών κατά περίπου 62 μονάδες βάσης και να ξεκλειδώσει έως και 2,8 τρισεκατομμύρια ευρώ σε πρόσθετο δανεισμό. Η AFME εκτίμησε ότι οι μεταρρυθμίσεις θα μπορούσαν να απελευθερώσουν περίπου 281 δισεκατομμύρια ευρώ κεφαλαίων CET1, τα οποία οι τράπεζες θα μπορούσαν να αναδιανείμουν για να στηρίξουν την πίστωση προς νοικοκυριά και επιχειρήσεις. Το κεφαλαιακό πλαίσιο της ΕΕ περιλαμβάνει επί του παρόντος επτά αλληλοεπικαλυπτόμενα επίπεδα αποθεμάτων ασφαλείας που μπορούν να επιβάλουν έως και 86 κεφαλαιακές απαιτήσεις σε διασυνοριακές τράπεζες.afme

Η Επιτροπή εξετάζει νέες εξουσίες

Η Ευρωπαϊκή Επιτροπή εξετάζει το ενδεχόμενο να δώσει στις εθνικές τραπεζικές ρυθμιστικές αρχές ενισχυμένη εξουσία για την απλούστευση των αλληλοεπικαλυπτόμενων κεφαλαιακών απαιτήσεων, σύμφωνα με το Reuters, ως μέρος μιας έκθεσης που αξιολογεί την ανταγωνιστικότητα του μπλοκ. Η πρόταση θα επέτρεπε τη διαχείριση της συμμόρφωσης σε επίπεδο μητρικής εταιρείας εντός των τραπεζικών ομίλων, αντί να απαιτείται η διατήρηση κεφαλαίων και ρευστότητας σε επίπεδο μεμονωμένων θυγατρικών. Για την προστασία από κινδύνους, η Επιτροπή πρότεινε τον συνδυασμό τέτοιων αλλαγών με νέα νομική εξουσία που θα επιτρέπει στις εποπτικές αρχές να επιβάλλουν σε μια μητρική εταιρεία τη μεταφορά περιουσιακών στοιχείων σε μια θυγατρική, εάν είναι απαραίτητο.reuters

Ρυθμιστική δυναμική

Η Ευρωπαϊκή Αρχή Τραπεζών δημοσίευσε στις 16 Ιουνίου μια ολοκληρωμένη αναθεώρηση του μικροπροληπτικού, μακροπροληπτικού και κεφαλαιακού πλαισίου εξυγίανσης της ΕΕ, προτείνοντας την απλούστευση της κεφαλαιακής δομής σε λιγότερα επίπεδα και την κατάργηση των αλληλοεπικαλυπτόμενων αποθεμάτων. Το Διοικητικό Συμβούλιο της ΕΚΤ είχε εγκρίνει παρόμοιες συστάσεις από την Ομάδα Υψηλού Επιπέδου για τις Απλουστεύσεις τον Δεκέμβριο του 2025, ζητώντας μειωμένο αριθμό στοιχείων στο πλαίσιο του δείκτη μόχλευσης και των σταθμισμένων ως προς τον κίνδυνο στοιχείων ενεργητικού, καθώς και ένα απλούστερο προληπτικό καθεστώς για τις μικρότερες τράπεζες.bankingsupervision.europa+2

Η Ευρωπαϊκή Τραπεζική Ομοσπονδία Euronext N.V. δημοσίευσε επίσης μια Λευκή Βίβλο για τον Εξειδικευμένο Δανεισμό στις 16 Ιουνίου, προειδοποιώντας ότι οι υπερβολικά περίπλοκοι κανόνες περιορίζουν την παροχή πιστώσεων. Στις 9 Ιουνίου, η EBF ανέθεσε στην Oliver Wyman να αξιολογήσει το χάσμα μεταξύ της τρέχουσας ικανότητας των ευρωπαϊκών τραπεζών και των χρηματοδοτικών αναγκών της Ευρώπης.ebf+1