EU erwägt Lockerung der Bankenkapitalregeln, um Billionen an Krediten freizusetzen

Europas Bankensektor drängt die Regulierungsbehörden dazu, ein Geflecht aus sich überschneidenden Kapitalanforderungen zu straffen. Dies könnte nach Angaben des Sektors mehr als 2 Billionen Euro an zusätzlicher Kreditkapazität in der gesamten EU freisetzen, während in Brüssel die Dynamik für eine umfassende Überarbeitung der Finanzregeln des Blocks zunimmt.

Branchendruck gewinnt an Fahrt

Alejandra Kindelán, Präsidentin des spanischen Bankenverbandes AEB, sagte am Freitag, dass die Vereinfachung bestehender Regeln bei gleichzeitiger Wahrung der Finanzstabilität die Kreditvergabe europäischer Banken um über 2 Billionen Euro steigern könnte, wobei etwa 250 Milliarden Euro allein auf Spanien entfallen. Die Industriegruppen prognostizierten, dass solche Reformen das BIP der Eurozone um 2,7 % steigern könnten, was deutlich über dem durchschnittlichen Wachstum der letzten zwei Jahrzehnte liegt.money.usnews

Der Vorstoß steht im Einklang mit einem Bericht der Association for Financial Markets in Europe (AFME) vom März, der ergab, dass eine Vereinfachung des EU-Bankenkapitalrahmens die Kapitalkosten der Banken um etwa 62 Basispunkte senken und bis zu 2,8 Billionen Euro an zusätzlichen Krediten freisetzen könnte. Die AFME schätzte, dass die Reformen etwa 281 Milliarden Euro an hartem Kernkapital (CET1) freisetzen könnten, das die Banken zur Unterstützung von Krediten für Haushalte und Unternehmen einsetzen könnten. Der Kapitalrahmen der EU umfasst derzeit sieben sich überschneidende Pufferschichten, die grenzüberschreitenden Banken bis zu 86 Pufferanforderungen auferlegen können.afme

Kommission erwägt neue Befugnisse

Die Europäische Kommission erwägt laut Reuters, nationalen Bankenregulierungsbehörden erweiterte Befugnisse zur Vereinfachung sich überschneidender Kapitalanforderungen zu geben, als Teil eines Entwurfsberichts zur Bewertung der Wettbewerbsfähigkeit des Blocks. Der Vorschlag würde es ermöglichen, die Einhaltung der Vorschriften auf Ebene der Muttergesellschaft innerhalb von Bankengruppen zu verwalten, anstatt zu verlangen, dass Kapital und Liquidität auf Ebene der einzelnen Tochtergesellschaften gehalten werden. Um sich gegen Risiken abzusichern, hat die Kommission vorgeschlagen, solche Änderungen mit einer neuen rechtlichen Befugnis zu koppeln, die es Aufsichtsbehörden ermöglicht, eine Muttergesellschaft bei Bedarf zur Übertragung von Vermögenswerten auf eine Tochtergesellschaft zu verpflichten.reuters

Regulatorische Dynamik

Die Europäische Bankenaufsichtsbehörde (EBA) veröffentlichte am 16. Juni eine umfassende Überprüfung des mikroprudenziellen, makroprudenziellen und Abwicklungskapitalrahmens der EU und schlug vor, den Kapitalstock in weniger Schichten zu vereinfachen und sich überschneidende Puffer zu entfernen. Der EZB-Rat hatte ähnliche Empfehlungen seiner hochrangigen Arbeitsgruppe für Vereinfachungen im Dezember 2025 gebilligt und eine geringere Anzahl von Elementen im Rahmen der risikogewichteten und Verschuldungsquote sowie ein einfacheres Aufsichtsregime für kleinere Banken gefordert.bankingsupervision.europa+2

Die European Banking Federation Euronext N.V. veröffentlichte am 16. Juni ebenfalls ein Weißbuch zur spezialisierten Kreditvergabe und warnte, dass übermäßig komplexe Regeln die Kreditbereitstellung einschränken. Am 9. Juni beauftragte die EBF Oliver Wyman mit der Bewertung der Lücke zwischen der aktuellen Kapazität europäischer Banken und dem Finanzierungsbedarf Europas.ebf+1