Hedgefonds erzielen bestes Quartal des Jahrzehnts mit 12,3 Prozent Rendite

Hedgefonds verzeichneten im zweiten Quartal 2026 ihre stärkste Quartalsperformance des Jahrzehnts und erzielten eine gewichtete durchschnittliche Rendite von 12,3 Prozent, während Künstliche Intelligenz eine kräftige Erholung an den Aktienmärkten antrieb, wie Daten aus dem diese Woche veröffentlichten Quartalsbericht von Citco zeigen.Citco

Das Ergebnis markiert eine deutliche Erholung von einem schwächeren ersten Quartal und übertraf den vorherigen Quartalshöchstwert von 8,3 Prozent aus dem Vorjahr bei Weitem. Nettomittelzuflüsse in Höhe von 39,2 Milliarden Dollar im Laufe des Quartals setzten zudem einen neuen Zehnjahresrekord und unterstreichen den anhaltenden Kapitalstrom in den Sektor.Citco

KI treibt die Erholung an

Die Gewinne des Quartals wurden durch einen technologieführten Aufschwung angetrieben, wobei Aktien-, Global-Makro- und Multistrategiefonds den Weg wiesen. Der Morningstar US Market Index ↘ 1.98% kletterte im zweiten Quartal um 15,5 Prozent, nachdem er im ersten Quartal um 4,2 Prozent gefallen war, während der Halbleitersektor infolge der beschleunigten Nachfrage nach KI-Infrastruktur um 47,3 Prozent zulegte. Globale fundamentale Long/Short-Hedgefonds verzeichneten laut einem Bericht des Prime-Brokerage von Goldman Sachs ↗ 1.22% eine noch bemerkenswerte Quartalsrendite von 18,4 Prozent.Goldman Sachs+2

Die rasche Einführung von KI hat das geschaffen, was Morningstar als eine spürbare Spaltung an den Aktienmärkten bezeichnet, bei der Unternehmen, die KI-Infrastruktur liefern, übertreffen, während viele Softwarefirmen mit Umbruchsorgenden konfrontiert sind.Morningstar, Inc.

Rekordvermögen und Abkehr von Privatmärkten

Das globale Hedgefonds-Vermögen erreichte im ersten Halbjahr 2026 laut Daten von HFR und Opalesque ein Rekordhoch von 5,22 Billionen Dollar. Die Branche verzeichnet damit den 14. Quartalsgewinn in Folge beim Gesamtkapital. Fast 90 Milliarden Dollar an neuem Kapital flossen in den letzten zwei Quartalen in Hedgefonds, die höchste Zweiquartalssumme seit 2007, da Investoren deren Liquidität und unkorrelierte Renditen gegenüber Private Equity und Privatkrediten bevorzugten.Hedge Fund Research+1

Blackstone ↗ 0.18%, der weltweit größte Verwalter alternativer Anlagen, meldete am Mittwoch Ergebnisse für das zweite Quartal, die zeigten, dass das verwaltete Vermögen ein Rekordhoch von 1,35 Billionen Dollar erreichte, ein Anstieg von 11 Prozent im Jahresvergleich, bei vierteljährlichen Zuflüssen von 68,3 Milliarden Dollar. Der ausschüttungsfähige Gewinn stieg um 26 Prozent auf 1,52 Dollar je Aktie und übertraf damit die Analystenschätzungen.Investing.com+1

Ausblick

Diese Dynamik folgt einem breiteren Trend: Von Goldman Sachs Anfang 2026 befragte Allokatoren gaben an, dass fast die Hälfte plane, ihr Hedgefonds-Engagement zu erhöhen, der höchste jemals verzeichnete Wert. Angesichts anhaltender Volatilität und fortsetzender KI-Investitionen, die die Märkte umgestalten, geht die Hedgefonds-Branche aus einer Position historischer Stärke in das zweite Halbjahr 2026.2026 Hedge Fund Industry Outlook Generation Alpha+1