Anthropic 70-78 dolar arası halka arz fiyatı belirledi, değerlemesi 1 trilyon doları aşıyor

Anthropic, 10 Kasım Salı günü halka arzı (IPO) için hisse başına 70 ila 78 dolar arasında bir fiyat aralığı belirledi ve yatırımcılara yönelik pazarlama sürecini başlattı. Bu aralık, Claude'un geliştiricisini 1 trilyon doların üzerinde değerlese de, daha önce dolaşan 2 trilyon dolarlık rakamın oldukça altında kalıyor. Şirket, güncellenmiş S-1 dosyasında, Nasdaq Global Select Market'te koduyla 825 milyon adet A sınıfı hisse sunacağını belirtti. Fiyat aralığının üst sınırında, halka arz 64.4 milyar dolara kadar gelir sağlayabilir.cnbc.com+1

Bu hisselerin yaklaşık 801.4 milyonunu Anthropic, geri kalan 23.6 milyonunu ise mevcut hissedarlar satıyor. Yüklenim kuruluşlarının 123.75 milyon hisse daha satın alma opsiyonu bulunuyor. Anthropic, nihai fiyatı 18 Kasım Çarşamba günü belirlemeyi ve 19 Kasım Perşembe günü işleme başlamayı planlıyor.nytimes.com+1

Teknoloji devlerinden 26 milyar dolarlık taahhüt

Yedi teknoloji şirketi, özel bir yerleştirme yoluyla halka arz fiyatından toplam 26 milyar dolarlık oy hakkı olmayan N sınıfı hisse satın almayı kabul etti. Google ve Nvidia 10'ar milyar dolar, AMD ise 2.5 milyar dolar yatırım yapıyor. Broadcom, Micron ve Microsoft 1'er milyar dolar, TSMC Partners ise 500 milyon dolar katkıda bulunuyor. Halka arz ve özel yerleştirme birlikte yaklaşık 90.4 milyar dolar toplayabilir. Bu rakam, Haziran ayında halka açıldığında 86 milyar dolar toplayan SpaceX'i geride bırakacaktır.foxbusiness.com+2

Değerleme nasıl hesaplanıyor

İzahnamede tek bir değerleme verilmiyor. Yüklenim kuruluşları tüm opsiyonlarını kullanırsa, Anthropic'in tüm sınıflarda yaklaşık 13.09 milyar hissesi olacak. Bu, aralığın üst sınırında yaklaşık 1.03 trilyon dolarlık bir piyasa değerine denk geliyor. Hisse senedi opsiyonları ve hisseye dönüşebilecek diğer özkaynaklar hesaba katıldığında, tamamen seyreltilmiş değer yaklaşık 1.4 trilyon dolar olacaktır. Bu rakam, şirketin son özel değerlemesi olan 900 milyar doların hala üzerinde.axios.com+1

Güncellenmiş dosya ayrıca Anthropic'in yıllıklandırılmış gelir oranının Ekim ayı sonunda yaklaşık 81 milyar dolara ulaştığını, Eylül sonundaki 71 milyar dolardan artış gösterdiğini belirtiyor. Şirket, yılın ilk dokuz ayında, büyük ölçüde dönüştürülebilir borçların muhasebeleştirilmesinden kaynaklanan 104 milyar dolarlık net zarar bildirdi. Şirket, 2045 yılına kadar bilişim harcamaları için 895.4 milyar dolara kadar taahhütte bulundu.nytimes.com+1

Yapay zeka endişeleri arasında yol gösterimi

Yol gösterimi, yapay zeka hisselerindeki satış dalgasının ortasında başlıyor. Yatırımcılar, borçla finanse edilen yapay zeka yatırımları ve bu yıl halka açılan yapay zeka şirketlerinin zayıf performansından endişeli. Morgan Stanley, Salı günü Finans Direktörü Krishna Rao ile bir toplantı düzenledi. JPMorgan Chase ise Cuma günü CEO Jamie Dimon ve Anthropic CEO'su Dario Amodei ile bir söyleşi gerçekleştirecek. Anthropic, hisselerin yaklaşık %20'sini bireysel yatırımcılara sunmayı planlıyor.nytimes.com+1

Bu halka arz, yapay zeka patlaması için bir test niteliğinde. Axios, hisselerin "yapay zeka ticaretindeki vahşi oynaklığın ortasında" işlem görmeye başlamasının muhtemel olduğunu belirtti.axios.com