Společnost Anthropic stanovila rozpětí IPO na 70 až 78 dolarů, ocenění přesahuje 1 bilion dolarů

Společnost Anthropic v úterý 10. listopadu stanovila cenové rozpětí 70 až 78 dolarů za akcii pro svou primární veřejnou nabídku (IPO) a zahájila marketingovou kampaň pro investory. Toto rozpětí oceňuje tvůrce modelu Claude na více než 1 bilion dolarů, což je však výrazně méně než částka 2 biliony dolarů, o které se spekulovalo dříve. V upraveném formuláři S-1 společnost uvedla, že na trhu Nasdaq Global Select Market nabídne 825 milionů akcií třídy A pod tickerem. Při horní hranici rozpětí by nabídka mohla vynést až 64,4 miliardy dolarů.cnbc.com+1

Z těchto akcií prodává Anthropic přibližně 801,4 milionu a stávající akcionáři prodávají zbývajících 23,6 milionu. Upisovatelé mají opci na nákup dalších až 123,75 milionu akcií. Anthropic očekává, že konečnou cenu stanoví ve středu 18. listopadu a obchodování zahájí ve čtvrtek 19. listopadu.nytimes.com+1

Technologičtí giganti investují 26 miliard dolarů

Sedm technologických společností souhlasilo, že v rámci soukromého umístění nakoupí za cenu IPO celkem 26 miliard dolarů v nehlasujících akciích třídy N. Google a Nvidia investují po 10 miliardách dolarů a AMD 2,5 miliardy dolarů. Broadcom, Micron a Microsoft investují po 1 miliardě dolarů a TSMC Partners přidává 500 milionů dolarů. Dohromady by IPO a soukromé umístění mohly vynést přibližně 90,4 miliardy dolarů. To by překonalo společnost SpaceX, která při vstupu na burzu v červnu získala 86 miliard dolarů.foxbusiness.com+2

Jak se vypočítává ocenění

Prospekt neuvádí jediné konkrétní ocenění. Pokud upisovatelé využijí svou plnou opci, bude mít Anthropic v oběhu přibližně 13,09 miliardy akcií všech tříd. To odpovídá tržní hodnotě kolem 1,03 bilionu dolarů při horní hranici rozpětí. Při započtení akciových opcí a dalšího kapitálu, který by se mohl změnit na akcie, by plně zředěná hodnota činila přibližně 1,4 bilionu dolarů. To je stále více než poslední soukromé ocenění společnosti ve výši 900 miliard dolarů.axios.com+1

Upravené podání také uvádí, že anualizované tempo příjmů společnosti Anthropic dosáhlo na konci října přibližně 81 miliard dolarů, což je nárůst z přibližně 71 miliard dolarů koncem září. Společnost vykázala za prvních devět měsíců roku čistou ztrátu 104 miliardy dolarů, převážně kvůli účtování konvertibilního dluhu. Do roku 2045 se zavázala k výdajům na výpočetní techniku ve výši až 895,4 miliardy dolarů.nytimes.com+1

Roadshow uprostřed obav z AI

Roadshow začíná v době výprodeje akcií firem zaměřených na AI. Investoři mají obavy z budování infrastruktury pro AI financované dluhem a ze slabého obchodování s akciemi AI společností, které vstoupily na burzu letos. Morgan Stanley v úterý uspořádala setkání s finančním ředitelem Krishnou Rao. JPMorgan Chase v pátek uspořádá diskuzi se svým generálním ředitelem Jamiem Dimonem a generálním ředitelem Anthropic Dariem Amodeiem. Anthropic plánuje nabídnout přibližně 20 % akcií individuálním investorům.nytimes.com+1

Úpis se formuje jako test boomu umělé inteligence. Server Axios poznamenal, že akcie pravděpodobně začnou obchodovat "uprostřed divoké volatility v sektoru AI".axios.com