Kioxia-ն կանխատեսում է 11.8 միլիարդ դոլարի եռամսյակային շահույթ՝ AI-ի համար հիշողության սարքերի պահանջարկի աճի ֆոնին

Kioxia Holdings-ն ուրբաթ օրը հայտարարեց, որ հուլիս-սեպտեմբեր եռամսյակում ակնկալում է 1.89 տրիլիոն իենի ($11.78 միլիարդ) գործառնական շահույթ, քանի որ արհեստական բանականության տվյալների կենտրոններից հիշողության չիպերի նկատմամբ աննախադեպ պահանջարկը շարունակում է խթանել ճապոնական չիպ արտադրողի եկամուտները:reuters

Այս կանխատեսումը, որը հրապարակվել է Kioxia-ի ֆինանսական երկրորդ եռամսյակի հաշվետվության հետ միասին, նշանավորում է հերթական թռիչքը մի ընկերության համար, որը դարձել է AI ենթակառուցվածքների ընդլայնման ամենաակնհայտ շահառուներից մեկը: Այս ցուցանիշը զգալիորեն գերազանցում է 1.3 տրիլիոն իենի գործառնական շահույթը, որը Kioxia-ն կանխատեսել էր ապրիլ-հունիս եռամսյակի համար ընդամենը երկուսուկես ամիս առաջ:tradingview+1

Հիշողության շուկան ճնշման տակ

Արդյունքները գրանցվում են այն ժամանակ, երբ հիշողության սարքերի ծախսերը դարձել են Big Tech-ի AI-ի ծախսերի հիմնական լարվածության կետը: Այս շաբաթ ԱՄՆ տեխնոլոգիական ընկերությունների հաշվետվությունները պարզ դարձրին, որ հիշողության սարքերի գների աճը վերափոխում է կորպորատիվ հեռանկարները: Amazon.com, Inc. ↘ 2.24%-ի գործադիր տնօրեն Էնդի Ջասին հիշողության չիպերի "ուռճացված" գները նշեց որպես կապիտալ ծախսերի աճի պատճառ, իսկ Tesla ↗ 0.32%-ի գործադիր տնօրեն Իլոն Մասկը ընկերության հաշվետվության ժամանակ հիշողության սարքերի գնագոյացումը "խելահեղ" անվանեց: Apple ↘ 0.80%-ի գործադիր տնօրեն Թիմ Կուկը զգուշացրեց, որ հիշողության սարքերի թանկացումը սեպտեմբերից հետո էլ կշարունակի ճնշում գործադրել ընկերության բիզնեսի վրա:cnbc

Goldman Sachs The Goldman Sachs Group, Inc. ↘ 1.38%-ի տվյալներով՝ հիպերմասշտաբային ամպային ընկերությունների կողմից AI-ի վրա կատարվող ծախսերը այս տարի կհասնեն 765 միլիարդ դոլարի, իսկ 2027 թվականին կմոտենան 1.2 տրիլիոն դոլարի: Այդ ծախսերը ուղղակիորեն հոսում են Kioxia-ի նման հիշողության սարքեր արտադրողների գանձարաններ, որոնք տարվա սկզբին հաստատեցին, որ 2026 թվականի համար իրենց NAND ֆլեշ հիշողության ամբողջ արտադրական հզորությունը արդեն վաճառված է:finance.yahoo+1

Մատակարարման սղությունը խթանում է ռեկորդային շահույթը

Comgest-ի ճապոնական բաժնետոմսերի պորտֆելի կառավարիչ Ռիչարդ Քեյը հաշվետվությունից առաջ նշել էր, որ NAND ֆլեշ հիշողության շուկայում առաջարկ-պահանջարկի պայմանները կմնան լարված, քանի որ մատակարարումների զգալի աճը "տարիներ կպահանջի": TrendForce-ը նշել է, որ Kioxia-ի շահույթը կշահի NAND-ի բարձր գներից, որոնք պայմանավորված են AI տվյալների կենտրոնների գնումներով:trendforce+1

Kioxia-ի երկրորդ եռամսյակի եկամուտների կանխատեսումը 2.39 տրիլիոն իեն է, ինչը նախորդ եռամսյակի համեմատ 35% աճ է, իսկ ընկերությունը կանխատեսում է գրեթե 80% գործառնական մարժա: Շահութաբերության այս մասշտաբը ընդգծում է, թե որքան կենտրոնացված է դարձել գնագոյացման ուժը հիշողության սարքեր վաճառողների սահմանափակ թվի ձեռքում այն ժամանակ, երբ տեխնոլոգիական ընկերությունները կատաղի պայքար են մղում չիպերի մատակարարման համար:quartr

AI ծախսերի ավելի լայն հավասարումը

Ներդրողների համար Kioxia-ի կանխատեսումը հստակեցնում է AI առևտրի մեջ առկա լայնացող տարբերությունը. AI ենթակառուցվածքներ կառուցող ընկերությունները պատմական տեմպերով կանխիկ գումար են ծախսում, մինչդեռ նրանց մատակարարները ռեկորդային մարժաներ են գրանցում: Alphabet ↘ 3.58%-ը անցյալ շաբաթ առաջին անգամ հայտնել է բացասական ազատ դրամական հոսքի մասին, իսկ Amazon-ը հայտարարել է 7.6 միլիարդ դոլարի բացասական տարեկան ազատ դրամական հոսքի մասին: JPMorgan Chase ↘ 0.73%-ի ռազմավարը վերջերս հրապարակված զեկույցում հարց է բարձրացրել, թե արդյոք սա "մեկ մեծ AI առևտուր" է, նշելով, որ Ուոլ Սթրիթը գնալով ավելի է վերլուծում, թե արդյոք հիպերմասշտաբային ընկերությունների ծախսերը կբերեն ընդունելի եկամտաբերություն:cnbc

Kioxia-ի բաժնետոմսերը, որոնք Տոկիոյում ցուցակագրվելուց հետո մի քանի հարյուր տոկոսով աճել էին, հաշվետվության նախօրեին վերջին առավելագույն ցուցանիշներից նվազել էին մոտ 60%-ով՝ հիշողության սեկտորի գնահատումների հետ կապված ավելի լայն մտահոգությունների ֆոնին:tradingkey