Amazon augmente ses investissements à 220 milliards de dollars face à la flambée des coûts de mémoire

Les actions des fabricants de puces mémoire ont progressé lors des échanges après la clôture jeudi, après qu'Amazon Amazon.com, Inc. ↗ 15.32% et Apple ↘ 7.35% ont tous deux souligné la hausse des coûts de mémoire lors de leurs appels de résultats, renforçant les attentes d'une pénurie durable alimentée par une demande insatiable en IA.

Micron Technology ↘ 5.90%, SanDisk Western Digital Corporation ↗ 2.21%, Western Digital et les actions cotées aux États-Unis de SK Hynix ↘ 3.54% ont grimpé entre 2% et 8% après la clôture, prolongeant les gains de la séance régulière.stocktwits

Amazon porte ses investissements à 220 milliards de dollars

Le PDG d'Amazon, Andy Jassy, a révélé lors de l'appel de résultats du deuxième trimestre que le détaillant prévoit désormais environ 220 milliards de dollars de dépenses d'investissement en 2026, contre une estimation précédente d'environ 200 milliards, citant le coût plus élevé des puces mémoire comme moteur principal. "Le coût plus élevé de la mémoire fait grimper ce chiffre par rapport à notre estimation précédente d'environ 200 milliards", a déclaré Jassy.reuters+2

Cette augmentation des investissements accompagne un trimestre solide pour Amazon Web Services, qui a enregistré une croissance de son chiffre d'affaires de 37% sur un an à 42,2 milliards de dollars, selon Reuters, bien au-dessus des attentes des analystes qui tablaient sur environ 31% de croissance.reuters

La "crue centennale" d'Apple sur les prix de la mémoire

Lors de ce qui était le dernier appel de résultats de Tim Cook en tant que PDG d'Apple, ce dernier a qualifié le marché actuel de la mémoire de "crue centennale" avec des hausses de prix exponentielles. Apple avait déjà augmenté les prix des Mac et iPad en juin en réponse à la flambée des coûts de mémoire.macrumors

"En vue de septembre, nous projetons des coûts de mémoire encore plus élevés", a déclaré Cook lors de l'appel, notant que le marché de la DRAM est dominé par seulement trois fournisseurs principaux. Cook a ajouté qu'Apple espère compenser partiellement les dépenses de mémoire plus élevées par des coûts moindres sur certains composants non liés à la mémoire et par les stocks existants.stocktwits+1

Un cycle qui s'auto-entretient

La flambée des coûts de mémoire découle de la demande des hyperscalers pour les infrastructures d'IA, ce qui a créé des contraintes d'approvisionnement sur les marchés DRAM et NAND. Samsung a prévenu jeudi que la pénurie de mémoire pourrait durer jusqu'en 2028. Cette dynamique a créé une boucle de rétroaction : la hausse des coûts de la mémoire pousse les budgets d'investissement à la hausse, ce qui signale à son tour une demande soutenue et resserre davantage l'offre.stocktwits

Les solides résultats de Microsoft ↗ 3.02%, dont les actions ont bondi jusqu'à 15% après avoir réaffirmé ses plans d'investissement, et de Lam Research ↘ 1.58% ont donné un élan supplémentaire au sentiment sur les semi-conducteurs.cnbc+1