JPMorgan y Goldman ganarán 100 millones de dólares con el préstamo récord de SoftBank

El préstamo puente récord de 40.000 millones de dólares de SoftBank Group para financiar su inversión en OpenAI está generando más de 100 millones de dólares en comisiones para suscriptores como JPMorgan Chase ↘ 0.92% y Goldman Sachs The Goldman Sachs Group, Inc. ↘ 1.09%, según Bloomberg, que informó por primera vez sobre las cifras el lunes citando a personas familiarizadas con el asunto.bloomberg+1

La recaudación en comisiones es aproximadamente comparable a lo que ganaron los bancos principales por su trabajo en la oferta pública inicial de SpaceX, el debut bursátil más grande de todos los tiempos, donde Goldman Sachs y Morgan Stanley ↘ 1.18% se embolsaron alrededor de 100 millones de dólares cada uno por suscribir la cotización de aproximadamente 75.000 millones de dólares.roic+2

Una ola de endeudamiento rentable para Wall Street

La línea de crédito puente sin garantía, firmada a finales de marzo, fue organizada con JPMorgan, Goldman Sachs, Mizuho Bank, Sumitomo Mitsui Banking Corporation y MUFG Mitsubishi UFJ Financial Group, Inc. ↘ 1.59% Bank, y vence el 25 de marzo de 2027. El préstamo respalda la inversión de seguimiento de 30.000 millones de dólares de SoftBank en OpenAI a través de su Vision Fund 2, parte de la ronda de recaudación de fondos de 110.000 millones de dólares de la empresa de IA. Una vez completada, se espera que la inversión acumulada de SoftBank en OpenAI alcance los 64.600 millones de dólares, lo que representa aproximadamente un 13% de propiedad.investing+3

Los bancos también cerraron una oferta de préstamo por separado que respalda la adquisición por parte de SoftBank de 5.400 millones de dólares de la división de robótica de ABB, con el tramo en dólares estadounidenses aumentado en tamaño debido a la fuerte demanda, según Bloomberg. Se espera que ese acuerdo, anunciado en octubre de 2025, se cierre entre mediados y finales de 2026.reuters+4

La estrategia de IA financiada con deuda de SoftBank

La ganancia inesperada en comisiones subraya cómo la agresiva estrategia de endeudamiento de SoftBank bajo el mando del CEO Masayoshi Son se ha convertido en una lucrativa fuente de ingresos para los bancos globales. Más allá del préstamo puente de 40.000 millones de dólares, SoftBank ha renovado las conversaciones para un préstamo de margen de 10.000 millones de dólares respaldado por su participación en OpenAI después de que intentos anteriores se estancaran debido a las dificultades para valorar empresas privadas. La compañía ahora ofrece una garantía corporativa para que los prestamistas se sientan más cómodos, según Reuters.reuters

La naturaleza a corto plazo y sin garantía del préstamo puente de 40.000 millones de dólares ha sido ampliamente interpretada como una señal de que los prestamistas esperan que OpenAI busque una oferta pública antes de la fecha de vencimiento de marzo de 2027, lo que proporcionaría a SoftBank la liquidez para pagar la deuda. El préstamo entró en sindicación en abril, y se requirió que los sub-suscriptores se comprometieran con alrededor de 5.000 millones de dólares cada uno.finance.yahoo+3