Βουτιά στις ασιατικές αγορές λόγω πετρελαίου και προσδοκιών για επιτόκια

Οι ασιατικές χρηματιστηριακές αγορές κατέγραψαν σημαντικές απώλειες την Παρασκευή 11 Σεπτεμβρίου, καθώς η άνοδος των τιμών του πετρελαίου, η εκτίναξη των αποδόσεων των ομολόγων και η κλιμάκωση της έντασης στη Μέση Ανατολή προκάλεσαν ένα από τα ισχυρότερα κύματα ρευστοποιήσεων στην περιοχή εδώ και μήνες. Ο ιαπωνικός δείκτης Nikkei 225 υποχώρησε περίπου 3% στις αρχικές συναλλαγές, ενώ ο δείκτης Kospi της Νότιας Κορέας σημείωσε πτώση άνω του 3%, διασπώντας το επίπεδο των 6.900 μονάδων, επεκτείνοντας μια εβδομάδα απωλειών που τροφοδοτήθηκε από τους αυξανόμενους φόβους για περαιτέρω σύσφιξη της νομισματικής πολιτικής από τις κεντρικές τράπεζες παγκοσμίως.tradingkey+1

Το πετρέλαιο και οι αποδόσεις τροφοδοτούν την πτώση

Το αργό τύπου Brent αναρριχήθηκε σε υψηλό τετραμήνου κοντά στα 110 δολάρια το βαρέλι την Παρασκευή, μετά από άνοδο 6% κατά τη διάρκεια της νύχτας, κλείνοντας με εβδομαδιαία κέρδη σχεδόν 13%, καθώς οι ροές πετρελαίου παραμένουν περιορισμένες μέσω των Στενών του Ορμούζ λόγω των συνεχιζόμενων εχθροπραξιών μεταξύ ΗΠΑ και Ιράν. Το αμερικανικό αργό (WTI) ξεπέρασε τα 103 δολάρια το βαρέλι. Η άνοδος επιδεινώθηκε από την κατάληψη του λιμανιού Μόκα στην Υεμένη από τις δυνάμεις των Χούθι, οι οποίες απειλούν τις εξαγωγές πετρελαίου της Σαουδικής Αραβίας μέσω της Ερυθράς Θάλασσας.ibtimes+1

"Η θαλάσσια κυκλοφορία μέσω του Μπαμπ ελ Μαντέμπ κινδυνεύει σοβαρά από την προέλαση των Χούθι", δήλωσε η Helima Croft, επικεφαλής στρατηγικής εμπορευμάτων στην RBC Capital Markets της Royal Bank of Canada ↘ 0.40%, προειδοποιώντας ότι το Brent θα μπορούσε να φτάσει τα 122 δολάρια το βαρέλι αργότερα φέτος.freemalaysiatoday

Η απόδοση του 10ετούς αμερικανικού ομολόγου αναφοράς αυξήθηκε στο 4,97%, στο υψηλότερο επίπεδο των τελευταίων τριών ετών, ενώ η απόδοση του 30ετούς ομολόγου άγγιξε υψηλό 19 ετών στο 5,38%. Οι αγορές προεξοφλούν πιθανότητα περίπου 70% ότι η Federal Reserve θα αυξήσει τα επιτόκια κατά 25 μονάδες βάσης στη συνεδρίαση του Σεπτεμβρίου, μετά τα ισχυρότερα του αναμενομένου στοιχεία για τις τιμές παραγωγού στις ΗΠΑ νωρίτερα μέσα στην εβδομάδα.tradingkey+1

Πλήγμα στις μετοχές τεχνολογίας

Οι μετοχές του κλάδου τεχνολογίας και ημιαγωγών ηγήθηκαν των απωλειών σε όλη την περιοχή. Η Samsung Electronics υποχώρησε σχεδόν 4%, η SK Hynix ↘ 5.20% σημείωσε πτώση άνω του 4% και η ιαπωνική Kioxia διολίσθησε πάνω από 5% στο άνοιγμα. Η SoftBank κατέγραψε απώλειες άνω του 4%. Το ξεπούλημα ακολούθησε τέσσερις συνεχόμενες πτωτικές συνεδριάσεις στη Wall Street, όπου ο δείκτης Philadelphia Semiconductor υποχώρησε κατά 2,66% και οι κατασκευαστές τσιπ, συμπεριλαμβανομένων των Micron Technology ↘ 4.90% και Intel ↘ 5.57%, σημείωσαν γενικευμένη πτώση.tradingkey

Ο ευρύτερος δείκτης MSCI ↘ 1.25% για τις μετοχές Ασίας-Ειρηνικού εκτός Ιαπωνίας έχασε 1,8%, ενώ ο αυστραλιανός δείκτης ASX 200 επέκτεινε το σερί απωλειών του για τέταρτη συνεδρίαση, κλείνοντας με πτώση 0,75%. Οι κινεζικές μετοχές blue chip υποχώρησαν 1,2% και ο δείκτης Hang Seng του Χονγκ Κονγκ σημείωσε πτώση 1,5%.ibtimes+1

Υπό πίεση οι κεντρικές τράπεζες

Το σοκ στις τιμές του πετρελαίου έχει αυξήσει τα διακυβεύματα για την παγκόσμια νομισματική πολιτική. Οι αναλυτές της JPMorgan ↘ 0.32% αναμένουν πλέον ότι οκτώ από τις εννέα κεντρικές τράπεζες των ανεπτυγμένων αγορών θα αυξήσουν τα επιτόκια έως το τέλος του έτους, συμπεριλαμβανομένης της Fed, της Τράπεζας της Ιαπωνίας και της Κεντρικής Τράπεζας της Αυστραλίας. Η Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα αύξησε τα επιτόκια κατά τη διάρκεια της νύχτας για δεύτερη φορά φέτος, με ορισμένους αξιωματούχους να αφήνουν να εννοηθεί περαιτέρω σύσφιξη τον Οκτώβριο.freemalaysiatoday

Στην Αυστραλία, ο αναπληρωτής διοικητής της RBA, Andrew Hauser, δήλωσε ότι η κεντρική τράπεζα θα συζητήσει περαιτέρω σύσφιξη στη συνεδρίαση του Σεπτεμβρίου, επικαλούμενος τους επίμονους κινδύνους για τον πληθωρισμό. Με τον Πρόεδρο Τραμπ να δηλώνει ότι η σύγκρουση στη Μέση Ανατολή θα μπορούσε να παραταθεί πέρα από τις ενδιάμεσες εκλογές του Νοεμβρίου, οι επενδυτές βλέπουν ελάχιστες προοπτικές για βραχυπρόθεσμη ανακούφιση από τις πιέσεις που οδηγούν τις αγορές χαμηλότερα.ibtimes+1