Η Paramount ολοκλήρωσε τη συγχώνευση 110 δισ. δολαρίων με την Warner Bros. δημιουργώντας τη Skydance

Η Paramount Skydance ολοκλήρωσε την Τρίτη την εξαγορά της Warner Bros. Discovery, σε μια συμφωνία που αποτιμάται σε περίπου 110 δισεκατομμύρια δολάρια συμπεριλαμβανομένου του χρέους. Η νέα εταιρεία, που ονομάζεται πλέον Skydance, δίνει στον διευθύνοντα σύμβουλο David Ellison τον έλεγχο μιας από τις μεγαλύτερες εταιρείες ψυχαγωγίας στον κόσμο. Φέρνει κάτω από την ίδια στέγη τα στούντιο πίσω από το "Mission: Impossible", το "Harry Potter" και τη DC, μαζί με το CBS, το CNN, το Paramount+ και το HBO Max. Οι μετοχές κατηγορίας Β μεταφέρθηκαν από τον Nasdaq στο Χρηματιστήριο της Νέας Υόρκης με το σύμβολο "SKYD".reuters+2

"Σήμερα είναι μια ιστορική ημέρα, όχι μόνο για τη Skydance αλλά για ολόκληρο τον κλάδο μας", δήλωσε ο Ellison σε ανακοίνωσή του. Οι μέτοχοι της Warner Bros. Discovery έλαβαν περίπου 31,02 δολάρια ανά μετοχή σε μετρητά, και η μετοχή της WBD σταμάτησε να διαπραγματεύεται στον Nasdaq. Το Investing.com ανέφερε ότι οι νέες μετοχές σημείωσαν μικρή πτώση κατά την πρωινή συνεδρίαση.variety+2

Χρέη, περικοπές και μια ενιαία υπηρεσία streaming

Η Skydance αναφέρει ότι θα έχει ετήσια έσοδα σχεδόν 70 δισεκατομμυρίων δολαρίων, ενώ φέρει καθαρό χρέος περίπου 80 δισεκατομμυρίων δολαρίων. Η εταιρεία στοχεύει σε εξοικονόμηση κόστους άνω των 6 δισεκατομμυρίων δολαρίων σε βάθος τριετίας. Δηλώνει ότι το μεγαλύτερο μέρος αυτής της εξοικονόμησης θα προέλθει από την τεχνολογία, την ενοποίηση, τις προμήθειες, το μάρκετινγκ και τα ακίνητα. Η Skydance στοχεύει να μειώσει τη μόχλευσή της από περίπου 6 έως 7 φορές το προσαρμοσμένο EBITDA φέτος, σε 3 φορές έως το τέλος του 2029. Με την πάροδο του χρόνου, το Paramount+ και το HBO Max θα συγχωνευθούν σε μία ενιαία υπηρεσία.variety

Ο Ellison όρισε τον πρώην διευθύνοντα σύμβουλο της Mattel, Ynon Kreiz, ως συν-διευθύνοντα σύμβουλο. Ο Kreiz θα διευθύνει τις καθημερινές λειτουργίες και θα ηγηθεί της ενοποίησης, ενώ ο Ellison θα επιβλέπει τη δημιουργική κατεύθυνση και τη στρατηγική. Σε υπόμνημα προς το προσωπικό, οι δύο προειδοποίησαν ότι "η ενοποίηση δύο εταιρειών θα φέρει αλλαγές, συμπεριλαμβανομένων δύσκολων αποφάσεων που επηρεάζουν το εργατικό δυναμικό μας". Το Variety ανέφερε ότι αναμένονται χιλιάδες απολύσεις τους επόμενους μήνες. Μελέτη που ανατέθηκε από την κομητεία του Λος Άντζελες προέβλεψε ότι θα μπορούσαν να επηρεαστούν σχεδόν 4.500 τοπικές θέσεις εργασίας στον κινηματογράφο και την τηλεόραση.deadline+4

Πώς επιτεύχθηκε η συμφωνία

Η Warner συμφώνησε αρχικά τον Δεκέμβριο να πουλήσει το στούντιο και την επιχείρηση streaming στο Netflix. Η Paramount απάντησε με εχθρική προσφορά και τελικά κέρδισε με προσφορά 31 δολαρίων ανά μετοχή. Οι δύο εταιρείες υπέγραψαν συμφωνία συγχώνευσης στα τέλη Φεβρουαρίου. Τη χρηματοδότηση παρείχαν ο Larry Ellison, η RedBird Capital και τα κρατικά επενδυτικά κεφάλαια της Σαουδικής Αραβίας, του Κατάρ και του Άμπου Ντάμπι, οι οποίοι επένδυσαν συνολικά 47 δισεκατομμύρια δολάρια σε ίδια κεφάλαια.abc7+1

Τα τελευταία νομικά εμπόδια ήταν οι αγωγές από 12 γενικούς εισαγγελείς πολιτειών και το Σωματείο Σεναριογράφων Αμερικής, οι οποίες διευθετήθηκαν. Στο πλαίσιο της συμφωνίας με τις πολιτείες, η εταιρεία πρέπει να κυκλοφορεί τουλάχιστον 30 ταινίες το χρόνο, να διατηρήσει τις εγκαταστάσεις της Paramount και της Warner Bros. στο Λος Άντζελες για τουλάχιστον πέντε χρόνια και να συστήσει ένα συμβούλιο συντακτικής ανεξαρτησίας για το CNN και το CBS News.cbsnews+1

Οι επικριτές εξακολουθούν να ανησυχούν για το ποιος ελέγχει τις ειδησεογραφικές δραστηριότητες, δεδομένων των δεσμών των Ellison με τον πρόεδρο Donald Trump. "Ανησυχούμε για το ενδεχόμενο οι Ellison να διαβρώσουν το CNN", δήλωσε στο NPR η Jessica Gonzalez, συν-διευθύνουσα σύμβουλος της ομάδας υπεράσπισης Free Press. Ο Mark Thompson θα παραμείνει επικεφαλής του CNN και η Bari Weiss θα συνεχίσει να διευθύνει το CBS News.npr+1