Apple-Anleihe über 7,5 Milliarden Dollar stößt auf 31 Milliarden Dollar Nachfrage

Apple ↘ 1.53% nimmt 7,5 Milliarden Dollar durch eine Investment-Grade-Anleiheemission auf, nachdem Investoren Aufträge im Wert von etwa 31 Milliarden Dollar platzierten, was mehr als das Vierfache des Emissionsvolumens entspricht, berichtete Bloomberg am Donnerstag, den 5. November, unter Berufung auf mit der Angelegenheit vertraute Personen. Der endgültige Betrag liegt über den rund 7 Milliarden Dollar, die früher am Tag zunächst diskutiert wurden. Laut Bloomberg kam die Nachfrage von Investoren, die eine Pause von einer Welle KI-bezogener Schuldtitel suchten, und das Interesse blieb selbst bei einem breiten Marktabverkauf stabil.bloomberg.com

Dies ist der erste Gang des iPhone-Herstellers an den Anleihemarkt seit über einem Jahr. Er reiht sich in eine Serie von Kreditaufnahmen großer US-Technologieunternehmen ein. Bloomberg hatte am Donnerstag zuvor berichtet, dass die Größe noch nicht feststand und sich je nach Investorennachfrage ändern könnte.theedgesingapore.com

Struktur des Deals

Die Anleihen sind in sieben Tranchen unterteilt, mit Laufzeiten von zwei bis 10 Jahren. Es gibt zwei variabel verzinste Anleihen mit Fälligkeit in den Jahren 2028 und 2029 sowie fünf fest verzinste Anleihen mit Fälligkeiten zwischen 2028 und 2036, berichtete Reuters Thomson Reuters Corporation ↗ 0.75% unter Berufung auf eine regulatorische Einreichung. Reuters teilte mit, dass es die Größe des Deals nicht unabhängig verifizieren konnte und Apple nicht sofort auf eine Anfrage um Stellungnahme reagierte.reuters.com

Die anfängliche Preisgestaltung für die fest verzinsten Anleihen begann bei etwa 45 Basispunkten über Staatsanleihen für die zweijährigen Papiere und 80 Basispunkten für die zehnjährigen Papiere. Die variabel verzinsten Anleihen wurden mit Spreads vermarktet, die dem SOFR entsprechen, berichtete Investing.com. Bank of America ↘ 3.62%, Deutsche Bank ↘ 0.84%, Goldman Sachs The Goldman Sachs Group, Inc. ↘ 6.36% und JPMorgan ↘ 4.19% verwalten den Verkauf. Goldman lehnte eine Stellungnahme zur Größe ab, so Reuters.newsobserver.com+1

Verwendung der Mittel

Die Erlöse sind für allgemeine Unternehmenszwecke vorgesehen, einschließlich Aktienrückkäufen, Dividenden und Investitionsausgaben, sagten die Personen gegenüber Bloomberg. Die Einreichung nennt zudem Betriebskapital, Akquisitionen und Schuldentilgung als mögliche Verwendungszwecke, merkte Investing.com an.finance.yahoo.com+1

Einige Analysten warnten davor, den Verkauf als Zeichen dafür zu werten, dass Apple Bargeld benötigt oder KI finanziert. Ein Kommentar auf Yahoo Finance bezeichnete es als routinemäßiges Kapitalstrukturmanagement durch "einen der stärksten Cash-Generatoren in der amerikanischen Unternehmenswelt" und sagte, Investoren sollten die endgültige Preisgestaltung, das Tempo der Rückkäufe und die Zinsaufwendungen im Auge behalten.finance.yahoo.com

Vergleich mit dem letzten Verkauf

Apples vorheriger Anleihe-Deal fand im Mai 2025 statt. Damals verkaufte das Unternehmen Schuldtitel im Wert von 4,5 Milliarden Dollar in vier Tranchen und erhielt Aufträge von etwa 10 Milliarden Dollar, berichtete Reuters. Das neue Angebot ist Apples erste Anleiheemission in sieben Tranchen seit etwa einem Jahrzehnt, merkte MacDailyNews an. Dies geschieht in einer Zeit, in der der Technologiesektor massiv Kredite aufnimmt, um die KI-Expansion zu finanzieren.macdailynews.com+2