KeyBanc: Intel har sikret støperiavtaler med Apple og Nvidia

Analytikere i KeyBanc hevder at Intel ↘ 28.58% har sikret seg brikkeproduksjonskontrakter fra seks av de største teknologiselskapene. Ifølge Wccftech kom analytikerne tilbake fra en nylig reise til Asia med meldinger om at Intel Foundry har sikret ordrer fra Broadcom ↘ 5.48%, Google, Apple ↘ 1.23%, AMD Advanced Micro Devices, Inc. ↘ 10.88%, Microsoft ↘ 1.55% og Nvidia ↘ 4.22%. Det meste av arbeidet er knyttet til produksjonsprosessene 14A og 18A-P, med hovedvekt på 14A.wccftech.com

Hvis påstandene stemmer, vil de besvare det største spørsmålet knyttet til Intels snuoperasjon: om eksterne kunder vil forplikte seg til selskapets mest avanserte fabrikker. Verken Intel eller de nevnte selskapene har bekreftet kundelisten, kontraktsvilkårene eller beløpene, melder IT Home via Sina.technews.tw

Hva KeyBanc rapporterte

KeyBanc opplyser at Intel skal lage nettverkssvitsjer for Broadcom, bygge server-CPU-er for Google (en enhet under Alphabet ↘ 1.45%) og Microsoft, samt produsere spill-GPU-er for Nvidia, ifølge Wccftech. Analytikerne hevder også at Apple har signert en kontrakt som dekker flere generasjoner av M- og A-serien på 14A-prosessen, ikke 18A-P som ryktene ofte har antydet. En erfaren halvlederanalytiker har offentlig bestridt dette. AMD står på listen, men rapportene gir få detaljer om hva de kjøper, bemerker IT Home.wccftech.com+1

KeyBanc anslår at Apples ordrer kan utgjøre rundt 600 000 wafers på 14A, med en verdi på 15 til 20 milliarder dollar i inntekter. De hevder at en tilpasset ASIC for Anthropic kan være verdt 40 til 80 milliarder dollar når avansert innpakning inkluderes, ifølge Wccftech. Anthropic, Amazon Amazon.com, Inc. ↘ 1.41% og SpaceX/Tesla Terafab-prosjektet vurderer fortsatt Intels prosesser.wccftech.com

Innpakningsmuligheter og begrensninger

KeyBanc forventer også at Intels EMIB-T-innpakningsvirksomhet vil tjene 12 til 15 milliarder dollar fra Googles neste TPU-brikker. Analytikerne påpeker imidlertid at substratutbytte på 50 til 60 prosent hos Ibiden og 20 til 30 prosent hos UMTC kan begrense hvor raskt produksjonen kan trappes opp, melder Wccftech. Notatet følger et tilsvarende optimistisk syn fra Piper Sandler i september, og har blitt bredt omtalt i Asia av aktører som Anue og TechNews.technews.tw+2

Markedsskepsis

Investorene lot seg ikke begeistre av rapporten. Intel-aksjen falt torsdag 15. oktober etter at Elon Musk bekreftet at Terafab er i samtaler med TSMC Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Limited ↘ 5.95% om et dedikert brikkeanlegg. Dette skapte tvil om Intels rolle som en sentral Terafab-partner, melder StocksToTrade. Den bredere brikkesektoren falt også, og Intels støperienhet hadde fortsatt et driftsunderskudd på rundt 2,1 milliarder dollar forrige kvartal, med omtrent 293 millioner dollar i eksterne kundeinntekter, bemerker FX Leaders.fxleaders.com+1

I Intels tidligere årsrapport opplyste selskapet at de fortsatt leter etter store eksterne kunder for 14A og trenger nok eksternt volum for å gjøre prosessen økonomisk levedyktig, bemerker IT Home.finance.sina.com.cn