Broadcom va acquérir une participation d’un milliard de dollars dans Anthropic

Broadcom ↗ 3.99% va acheter pour environ 1 milliard de dollars d'actions d'Anthropic dans le cadre d'un placement privé de 26 milliards de dollars qui accompagne l'introduction en bourse du développeur d'IA. Ce montant provient du dossier d'introduction en bourse modifié d'Anthropic et place le fabricant de puces parmi un petit groupe d'investisseurs stratégiques qui figureront au registre des actionnaires lors du début des transactions. Anthropic a déposé l'amendement n° 2 à son enregistrement S-1 le 10 novembre, listant Broadcom comme l'un des sept acheteurs stratégiques ayant convenu "individuellement et non conjointement" d'acheter 26 milliards de dollars d'actions ordinaires de classe N sans droit de vote au prix de l'introduction en bourse.yatirimmasasi.com

Répartition du placement

Les autres acheteurs sont Google d'Alphabet ↗ 2.00%, Nvidia ↗ 2.87%, Advanced Micro Devices ↗ 7.32%, Micron Technology ↗ 11.89%, Microsoft ↘ 2.26% et TSMC Taiwan Semiconductor Manufacturing Company Limited ↗ 4.25%. La lettre d'information Deals de Bloomberg a rapporté la répartition. Google et Nvidia investiront chacun 10 milliards de dollars et AMD 2,5 milliards. Broadcom, Micron et Microsoft investiront chacun 1 milliard de dollars, soit environ 13,5 millions d'actions au prix médian de 74 dollars, et TSMC investira 500 millions. Les actions du placement ne seront pas enregistrées dans l'offre et ne sont pas couvertes par les accords de blocage des souscripteurs.cnbc.com+1

Anthropic prévoit de vendre 825 millions d'actions à un prix compris entre 70 et 78 dollars chacune, ce qui permettrait de lever jusqu'à 64,4 milliards de dollars. Dans le haut de cette fourchette, l'entreprise serait valorisée à environ 1,4 billion de dollars sur une base entièrement diluée. Avec l'ajout du placement, le produit total pourrait atteindre 90,4 milliards de dollars, et les transactions sur le Nasdaq ↘ 0.31% devraient débuter le 19 novembre sous le symbole "ANT".reuters.com

Hausse des actions Broadcom

Broadcom a clôturé en hausse mardi après la publication du dossier, poursuivant sur la lancée de la veille. L'action a encore progressé lors des premiers échanges mercredi, lorsque Goldman Sachs The Goldman Sachs Group, Inc. ↗ 1.83% a ajouté le fabricant de puces à sa liste de valeurs favorites, arguant que la vente massive liée à l'IA était allée trop loin. Ce rebond intervient après que l'indice des semi-conducteurs de Philadelphie PHLX Semiconductor Index ↗ 5.71% ait chuté de plus de 12 % en une seule séance le 5 novembre.ca.finance.yahoo.com+1

La participation est faible par rapport à la valeur boursière de Broadcom, qui dépasse 1,5 billion de dollars. Elle renforce néanmoins une relation dans le domaine du silicium personnalisé, où Broadcom aide à concevoir des accélérateurs d'IA et fournit des équipements de réseau Ethernet pour les clusters d'IA. Broadcom dispose également d'un accord de billets de 42 milliards de dollars avec Anthropic et s'attend à ce que le laboratoire d'IA devienne son plus gros client de puces personnalisées en 2027.247wallst.com+1

Questions de valorisation

La valorisation de l'introduction en bourse est inférieure à ce que certains investisseurs attendaient. "Anthropic pourrait devenir une entreprise exceptionnellement prospère, mais à cette valorisation, une grande partie de ce succès est déjà reflétée dans le prix", a déclaré le capital-risqueur Varun Datta à Reuters. Jeff Zell, d'IPO Boutique, a offert un point de vue différent, affirmant qu'un objectif plus bas "permet aux investisseurs de faire monter les enchères lors de l'introduction en bourse plutôt que d'être confrontés à un scénario à prendre ou à laisser".reuters.com