BGC Group réalise la première transaction entièrement négociée par IA

BGC Group ↘ 0.98% a annoncé mercredi que sa filiale Aurel BGC avait réalisé la première transaction institutionnelle sur dérivés d'actions cotés entièrement négociée par une IA. Une étape historique qui, selon l'entreprise, marque l'avènement de l'intelligence artificielle autonome dans l'exécution sur les marchés de capitaux.

La transaction, exécutée le 3 septembre 2026, portait sur des options SMI suisses cotées sur Eurex Deutsche Börse AG entre deux comptes institutionnels, dont Hudson Bay Capital. Le nouveau système propriétaire de BGC, Fenics AI, a géré l'intégralité du processus, de la recherche de prix à l'exécution, sans aucune intervention humaine.businesswire+1

Une nouvelle ère pour le courtage

« Il s'agit de notre toute première transaction sur dérivés d'actions pilotée par l'IA pour des investisseurs institutionnels, ce qui démontre que BGC peut apporter des avantages significatifs à ses clients grâce au trading par IA », a déclaré JP Aubin, co-directeur général de BGC. Aubin a ajouté que la position de BGC en tant que plus grand courtier de produits cotés au monde place l'entreprise dans une « position unique pour fournir des solutions d'IA aux marchés de capitaux ».businesswire

Benjamin Clerget, un gestionnaire de portefeuille chez Hudson Bay, a qualifié cette technologie de « véritable innovation pour nos marchés », soulignant que Fenics AI « a géré cette transaction de bout en bout, de la recherche de prix à l'exécution ».businesswire

BGC a précisé que Fenics AI serait mise à la disposition des clients au cours du quatrième trimestre 2026, couvrant l'ensemble du cycle de vie d'une transaction, y compris la recherche de prix, l'exécution, le traitement des opérations et la précision du règlement-livraison.fxnewsgroup+1

Contexte sectoriel

Cette annonce intervient dans un contexte d'intérêt croissant à Wall Street pour l'application de l'IA aux processus de trading institutionnel. Goldman Sachs The Goldman Sachs Group, Inc. ↘ 1.43% développe ses propres capacités d'IA via sa plateforme Marquee, bien que Chris Churchman, responsable de Marquee, ait récemment averti que la création d'outils d'IA fiables pour les marchés de capitaux exigeait plus de rigueur que la simple production de démonstrations. « Une démo est jugée sur son meilleur jour, tandis qu'un produit est jugé sur son pire jour », a déclaré M. Churchman lors d'un récent podcast de Goldman Sachs.tradersmagazine

La distinction entre l'approche de BGC et les efforts plus larges du secteur est notable : alors que la plupart des entreprises utilisent l'IA pour assister les traders humains dans la recherche et l'analyse, BGC affirme avoir réalisé une exécution entièrement autonome, éliminant complètement le courtier humain du processus pour cette transaction.

Et après ?

BGC a qualifié cette transaction de « simple début », annonçant son intention de généraliser l'adoption de l'IA à d'autres classes d'actifs et zones géographiques. Cette initiative s'inscrit dans le cadre d'une stratégie d'IA globale à l'échelle de l'entreprise, qui englobe le service client, le trading électronique et les opérations internes. Reste à savoir si les courtiers concurrents parviendront à reproduire une exécution institutionnelle entièrement autonome, et si les régulateurs examineront ces transactions d'un œil différent à mesure que cette technologie passera du stade de projet pilote à celui de norme de marché.businesswire